اختراق بيتكوين لمستوى 100,039 دولار سيؤدي إلى تصفية بقيمة 1.6 مليار دولار، لكن الحيتان الكبيرة تشتري عند الانخفاض

وفقًا لأحدث الأخبار، إذا اخترق BTC مستوى 100,039 دولارًا، فسيصل إجمالي عمليات تصفية المراكز القصيرة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 16.24 مليار دولار؛ وعلى العكس، إذا انخفض دون 91,327 دولارًا، فسيصل حجم تصفية المراكز الطويلة إلى 13.72 مليار دولار. السعر الحالي لـ BTC هو 95,432 دولارًا، ويقع بين نقطتي خطر رئيسيتين. ومن المثير للاهتمام أن الحيتان الضخمة تشتري عند الانخفاض، وسوق الخيارات يراهن على الارتفاع، وهذا التباين يستحق الملاحظة.

خريطة قوة التصفية: المخاطر المزدوجة التي يواجهها BTC

وفقًا لبيانات Coinglass، فإن BTC حاليًا في وضع “محاصر”:

هذان السعران يشكلان هيكل تصفية متوازن نسبيًا. قوة التصفية للمراكز القصيرة أعلى قليلاً، مما يشير إلى أن السوق يراهن بشكل أكبر على الارتفاع؛ بينما قوة التصفية للمراكز الطويلة أقل، مما يعكس أن خطر كسر الدعم أقل نسبياً.

تباين السوق: الحيتان الضخمة تشتري مقابل تحقيق الأرباح من قبل المتداولين الأفراد

وفقًا لبيانات السلسلة، هناك تباين واضح بين المراكز الطويلة والقصيرة في السوق الحالية:

تحركات الحيتان الضخمة

• كبار المستثمرين الذين يمتلكون من 10 إلى 10,000 BTC قاموا بزيادة ممتلكاتهم بأكثر من 56,000 بيتكوين مؤخرًا
• زيادة كبيرة في الودائع في البورصات الرئيسية مثل بينانس، حيث وصل الحد الأقصى مؤخرًا إلى 21.76 BTC
• هذه التحركات غالبًا ما تشير إلى تفاؤل المؤسسات بالسوق المستقبلية

رد فعل المتداولين الأفراد

• المحافظ الصغيرة التي تمتلك أقل من 0.01 BTC تبيع عند تجاوز السعر 93,000 دولار
• هذا التصرف في جني الأرباح يتناقض بشكل واضح مع زيادة الحيتان الضخمة في الشراء

دروس من التاريخ

في التاريخ، عادةً ما تشير أنماط زيادة الحيتان وبيع المتداولين الأفراد إلى اقتراب سوق صاعد. ويبدو أن الوضع الحالي يتوافق مع هذا النمط التاريخي.

توافق التحليل الفني وسوق الخيارات

بالإضافة إلى بيانات السلسلة، فإن التحليل الفني وسوق المشتقات يرسلان إشارات إيجابية:

• تظهر مؤشرات فنية أن العديد من المؤشرات في وضعية زخم صاعد، مع مقاومات قريبة عند 94,500 دولار، 97,500 دولار، و99,000 دولار
• سوق خيارات Deribit يظهر طلبًا واضحًا على خيارات الشراء (الخيارات الصاعدة) لـ BTC، خاصة العقود ذات سعر التنفيذ عند 98,000 دولار و100,000 دولار
• هذا يدل على أن المشاركين في السوق يتوقعون ارتفاع BTC بشكل ملحوظ

النقاط الرئيسية وتقييم المخاطر

مستويات السعر الحاسمة القادمة

1. 97,500 دولار: المتوسط المتحرك لـ 50 أسبوعًا، دعم فني مهم
2. 99,000 دولار: بالقرب من VWAP لـ 365 يومًا، منطقة حجم تداول تاريخية كثيفة
3. 100,000 دولار: مستوى نفسي، وهو أيضًا نقطة تفعيل تصفية 16.24 مليار دولار من المراكز القصيرة

تنبيهات المخاطر

• الاختراق فوق 100,039 دولارًا سيؤدي إلى تصفية مراكز قصيرة بقيمة 16.24 مليار دولار، مما قد يدفع السعر للأعلى أكثر أو يسبب تقلبات في السوق
• الانخفاض دون 91,327 دولارًا أقل احتمالاً، لكن إذا حدث، فسيؤدي إلى تصفية مراكز طويلة بقيمة 13.72 مليار دولار
• العوامل الجيوسياسية الحالية غير مؤكدة، ويجب مراقبتها باستمرار

الخلاصة

يبدو أن BTC في وضعية مشحونة بالتوتر. هناك تصفية مراكز قصيرة بقيمة 16.24 مليار دولار تنتظر الإطلاق، ومراكز طويلة بقيمة 13.72 مليار دولار كخط دفاعي. والأكثر إثارة للاهتمام هو أن الحيتان تشتري عند الانخفاض، وسوق الخيارات يراهن على الارتفاع، والمتداولون الأفراد يحققون أرباحهم، مما يشكل نمط تباين سوقي كلاسيكي. وغالبًا ما يشير هذا التباين في التاريخ إلى اقتراب اتجاه واضح. القادم هو مراقبة ما إذا كان BTC سيتمكن من اختراق المقاومة الفنية عند 97,500-99,000 دولار، وهو أمر حاسم لتحديد الاتجاه المستقبلي.