Giới thiệu

Trên thị trường tiền điện tử, sự biến động giá cả cực đoan là điều bình thường. Nhiều nhà đầu tư mới trở thành nạn nhân của FOMO (Sợ bị bỏ lỡ) hoặc bán hoảng loạn do biến động giá ngắn hạn, dẫn đến lỗ. Tuy nhiên, trong dài hạn, các loại tiền điện tử lớn như Bitcoin và Ethereum luôn tăng giá ổn định. Điều này khiến Chiến lược trung bình giá (DCA) trở thành một chiến lược được áp dụng rộng rãi để giảm thiểu các rủi ro từ biến động thị trường và tích lũy tài sản một cách ổn định.

Dollar Cost Averaging (DCA) là gì?

Chiến lược trung bình giá (DCA) là một chiến lược đầu tư mà các quỹ được đầu tư một cách tăng dần thay vì một lần. Các nhà đầu tư phân bổ một lượng cố định vào các khoảng thời gian đều đặn (ví dụ, hàng tuần hoặc hàng tháng) để mua một tài sản như Bitcoin, Ethereum hoặc các loại tiền điện tử khác. Các nguyên tắc cơ bản của DCA là:

• Không cần thời gian thị trường: Nhà đầu tư không cần lo lắng về mức cao hoặc thấp của thị trường - họ chỉ cần đầu tư một cách đều đặn, trung bình chi phí mua hàng của họ.

• Giảm tác động của biến động: Bằng cách phân phối mua hàng qua thời gian, DCA làm mịn những biến động giá ngắn hạn và giảm thiểu rủi ro mua vào đỉnh giá.

• Lý tưởng cho nhà đầu tư dài hạn: DCA khuyến khích tập trung vào việc tích luỹ tài sản thay vì theo dõi biến động thị trường ngắn hạn, thúc đẩy sự phát triển của tài sản có kỷ luật.

Ví dụ:

Nếu bạn có $1,200 để đầu tư vào Bitcoin, bạn có thể:

• Đầu tư toàn bộ: Mua 0.03 BTC với giá $40,000 mỗi BTC.

• Sử dụng DCA: Đầu tư $100 mỗi tháng trong 12 tháng. Bất kể biến động giá, bạn sẽ tích luỹ BTC theo thời gian—có thể nhiều hơn 0.03 BTC nếu giá giảm, làm giảm chi phí trung bình của bạn.

Triết lý cốt lõi của DCA là đa dạng hóa rủi ro và tăng trưởng ổn định, điều này đặc biệt quý giá trong thị trường tiền điện tử biến động mạnh.

Tại sao DCA lại phù hợp với việc đầu tư tiền điện tử?

Trong khi Chiến lược trung bình giá (DCA) đã phổ biến trong các thị trường truyền thống (ví dụ, quỹ chỉ số S&P 500), nó càng hiệu quả hơn đối với tiền điện tử vì:

1. Sự biến động cực đoan trên thị trường khiến dự đoán ngắn hạn không đáng tin cậy.

• Bitcoin tăng mạnh lên 69,000 đô la vào tháng 11 năm 2021 nhưng sụt giảm xuống dưới 17,000 đô la vào tháng 6 năm 2022.

• Ethereum đạt đỉnh 4.800 USD vào năm 2021 nhưng giảm xuống còn 900 USD vào năm 2022.

DCA tránh những rủi ro của việc mua ở mức cao nhất bằng cách phân phối mua vào các chu kỳ thị trường.

2. Giảm giao dịch dựa trên cảm xúc (FOMO và bán hoảng loạn). Nhà đầu tư mới thường mua cao trong thị trường tăng giá (FOMO) hoặc bán thấp trong thị trường giảm giá (hoảng loạn).

• Bull Market FOMO: Khi giá tăng mạnh, các nhà đầu tư sợ lỡ cơ hội (FOMO) và mua ở đỉnh điểm, chỉ để bị mắc kẹt trong quá trình điều chỉnh thị trường.

• Bán lo sợ thị trường gấu: Khi giá giảm, nhà đầu tư bán với nỗi sợ hãi, khóa lỗ tại mức thấp và bỏ lỡ các cuộc tăng giá sau này.

DCA loại bỏ nhu cầu theo dõi giá cả liên tục hoặc dự đoán các biến động thị trường, giúp đầu tư có logic mà không bị ảnh hưởng bởi cảm xúc.

3. Lý tưởng cho Đầu tư Giá trị Dài hạn (Đặc biệt là BTC & ETH) Dữ liệu lịch sử cho thấy Bitcoin và Ethereum duy trì sự tăng giá dài hạn mặc dù biến động:

• Bitcoin: ~ $1,000 vào năm 2017 → $69,000 vào năm 2021 (vẫn cao hơn đáng kể so với giá ban đầu ngay cả sau thị trường gấu).

• Ethereum: $50 vào năm 2017 → $4,800 vào năm 2021 (vẫn đáng kể cao hơn so với mức ban đầu mặc dù có sự rút lui).

Điều này có nghĩa là DCA trên những tài sản blue-chip này thống kê ưa thích lợi nhuận mạnh theo thời gian.

Cách Sử Dụng DCA Trong Thị Trường Tiền Điện Tử là gì?

1. Chọn một sàn giao dịch hoặc công cụ phù hợp cho DCA. Nhiều sàn giao dịch tập trung (CEX) và nền tảng DeFi cung cấp các dịch vụ DCA, chẳng hạn như:

• Gate.io và các sàn giao dịch nổi tiếng khác cung cấp chức năng mua hàng định kỳ cho các token như BTC, ETH và USDT, cho phép người dùng thiết lập mua hàng tự động hàng tuần hoặc hàng tháng.

Để có một cách tiếp cận phi tập trung hơn, các giải pháp hợp đồng thông minh như Gnosis Safe có thể được sử dụng để tự động hóa các chiến lược DCA.

2. Đặt Tần suất Đầu tư và Số tiền. Chiến lược DCA có thể được điều chỉnh dựa trên tình hình tài chính cá nhân, ví dụ:

• Đầu tư $50 hàng tuần trong 1 năm (tổng cộng $2,600)

• Đầu tư $200 mỗi tháng trong vòng 3 năm (tổng cộng $7,200)

Chìa khóa là thực hiện liên tục dài hạn để giảm thiểu tác động của biến động thị trường.

3. Theo dõi liên tục và điều chỉnh chiến lược. Trong khi DCA là một phương pháp đầu tư passively, việc xem xét định kỳ về danh mục vẫn cần thiết. Ví dụ:

• Số tiền đầu tư có nên tăng hay giảm nếu xu hướng thị trường thay đổi?

• Tập trung vào một tài sản duy nhất hoặc phân bổ vào các hệ sinh thái blockchain khác (ví dụ, Solana, Avalanche)?

Thực hiện các điều chỉnh linh hoạt dựa trên điều kiện thị trường, nhưng tránh thay đổi kế hoạch thường xuyên để đảm bảo hiệu quả dài hạn của Chiến lược trung bình giá (DCA).

Rủi ro và hạn chế DCA

Mặc dù DCA có nhiều lợi ích, nhưng hãy ý thức về những rủi ro này:

• Các tổn thất tiềm ẩn trong những thời kỳ suy thoái kéo dài

DCA có thể giảm thiểu rủi ro biến động, nhưng chọn sai tài sản (ví dụ, LUNA sụp đổ) vẫn có thể gây thiệt hại. Do đó, tập trung vào các tài sản chính như Bitcoin và Ethereum.

• Không thể tối đa hóa Lợi nhuận Ngắn hạn

So với việc mua bán toàn bộ số tiền một lần, DCA không thể tạo ra lợi nhuận tối đa trong ngắn hạn, điều này làm cho nó phù hợp với nhà đầu tư dài hạn hơn là nhà giao dịch ngắn hạn.

• Yêu cầu Kỷ luật và Kiên nhẫn

Độ hiệu quả của DCA đến từ việc tích luỹ dài hạn. Bỏ chiến lược vì biến động thị trường ngắn hạn có thể làm ảnh hưởng đến kết quả cuối cùng.

Kết luận

DCA là một chiến lược ổn định, chống chịu biến động lý tưởng cho việc đầu tư dài hạn, đặc biệt là trong các tài sản mã hóa phổ biến như Bitcoin và Ethereum. Đối với những người muốn giảm thiểu rủi ro, tránh FOMO, và tích lũy tài sản ổn định trên thị trường mã hóa, DCA là điều đáng xem xét. Thông qua việc đầu tư kiên định và giữ dài hạn, nhà đầu tư có thể định vị bản thân để bắt kịp cơ hội tạo ra tài sản trong kỷ nguyên Web3!