¿Por qué es imprescindible mantener la investigación propia en el mercado de criptomonedas?

Si acabas de ingresar en el mundo de las criptomonedas, quizás hayas oído una palabra que se repite constantemente: DYOR. Esto no es el código de alguna moneda, sino la abreviatura de “Do Your Own Research”, que en español significa “Haz tu propia investigación”.

Este principio parece simple, pero en la era de 2023, donde el ecosistema DeFi ha estado plagado de grandes casos, se ha convertido en la primera línea de defensa para proteger tus activos.

¿Qué es exactamente DYOR? ¿Por qué es clave?

DYOR refleja el espíritu central del mundo cripto: cada persona debe pensar de forma independiente, en lugar de seguir ciegamente la corriente. En el ámbito de las inversiones tradicionales, los inversores institucionales realizan análisis profundos antes de cada apuesta; los traders de criptomonedas deberían adoptar la misma actitud rigurosa.

En pocas palabras, DYOR significa que antes de comprar, mantener o vender cualquier moneda, debes responder a estas preguntas clave:

• ¿Confío en la solución que propone este proyecto?
• ¿Tiene ventajas competitivas reales en el mercado?
• ¿Cuál es el trasfondo y la reputación del equipo fundador?
• ¿El proyecto cumple con los requisitos regulatorios de regiones principales como EE. UU., la UE, Reino Unido, etc.?

¿Por qué el mercado cripto necesita más DYOR?

Los activos digitales son mucho más volátiles que las herramientas financieras tradicionales. El valor de un proyecto puede fluctuar drásticamente por avances tecnológicos, cambios en políticas o el sentimiento del mercado. Esto crea oportunidades, pero también atrae a muchos estafadores.

2023 ha sido un año de advertencias. En este año, el sector DeFi sufrió varios golpes severos. El más notorio fue el incidente Fintoch: una plataforma DeFi realizó un rug pull a gran escala en mayo, llevándose 31,6 millones de dólares de los clientes. Afirmaron contar con el apoyo de Morgan Stanley y prometían un retorno diario del 1%. Lo irónico es que el CEO de esa compañía resultó ser un actor contratado.

Al mismo tiempo, el protocolo Jimbo en la cadena Arbitrum sufrió un rug pull de 7,5 millones de dólares, y DeFi Deus en la cadena BNB perdió más de 6 millones de dólares por vulnerabilidades en sus contratos inteligentes. Solo en mayo de 2023, estas estafas sumaron pérdidas de 54 millones de dólares.

¿Y cuál es el patrón común en estos casos? Aprovechar el FOMO (miedo a perderse algo). Los estafadores crean una sensación de urgencia y escasez, haciendo que los novatos inviertan sin pensar. Cuando reaccionan, el dinero ya ha sido transferido y desaparecido sin rastro.

Puntos clave que debes verificar

Lee la documentación del proyecto

No necesitas un título en finanzas, solo entender la whitepaper. Revisar la documentación de proyectos maduros como Bitcoin, Ethereum o Solana te ayudará a entender cómo debería ser una whitepaper de alta calidad.

Comprende el posicionamiento en el mercado

¿Qué problema resuelve este proyecto? ¿Qué ventajas tiene frente a la competencia? ¿La tecnología actual puede hacer que quede obsoleto?

Percibe el ambiente del mercado

Utiliza foros, redes sociales, CryptoPanic, CoinGecko y otras herramientas para entender el sentimiento de la comunidad. Revisa el historial de precios y los gráficos de velas para identificar tendencias y cómo influyen factores macroeconómicos.

Verifica el trasfondo del equipo

Busca en LinkedIn la experiencia de los fundadores y miembros clave. ¿Tienen experiencia en blockchain o criptomonedas? ¿Cuál es su reputación en la industria?

Revisa datos de adopción reales

¿Se está usando realmente este activo? ¿Cuántos usuarios tiene? ¿Cuál es el volumen de transacciones diarias? ¿Qué tan activa está la comunidad? Herramientas como Chainalysis pueden ayudarte a rastrear datos reales en la cadena.

Presta atención a las regulaciones

¿Cuál es la postura de tu región respecto a esta moneda? ¿Hay leyes restrictivas en proceso? Algunas regiones pueden prohibir directamente ciertos tokens.

¿Cuáles son las consecuencias de no hacer DYOR?

Si omites estos pasos, los riesgos incluyen:

Confiar en fuentes de información erróneas y perder tus activos. No todas las promociones valen la pena seguir; debes aprender a distinguir. Muchas estafas, incluso si son operadas por profesionales, son difíciles de detectar. Incluso proyectos legítimos pero débiles pueden no cumplir sus promesas, pero los estafadores ni siquiera tienen intención de cumplir.

Su arma es el llamado “shilling” (promoción masiva y agresiva), que busca activar tus emociones para lograr su objetivo. Cuando la emoción domina la razón, es difícil pensar en las consecuencias.

Por eso, en 2023, muchos participantes en DeFi cayeron en trampas de rug pull: omitieron la diligencia debida.

La última recomendación

DYOR no es una opción, sino una necesidad para sobrevivir. Especialmente cuando comienzas a construir tu portafolio cripto, evaluar con cautela y gestionar los riesgos de forma adecuada no solo te ayuda a evitar desastres, sino que también te permite crecer como un trader más racional.

Recuerda: en el mercado cripto, investigar activamente y pensar con profundidad son tus defensas más poderosas.