El sistema de clasificación de DeFiLlama tiene un punto ciego. Utilizar TVL (valor total bloqueado) como medida es adecuado para los protocolos de préstamos, pero no funciona bien para los DEX de derivados.

¿En qué se centra el mercado de derivados? En el volumen de operaciones. Ese es realmente el indicador de actividad.

Al mirar los datos de volumen de operaciones de los proveedores de servicios Oracle en 30 días, queda claro—

Stork muestra un rendimiento más fuerte, con un volumen de 63.1 mil millones de dólares. Pyth le sigue de cerca, con un volumen de 35.4 mil millones. Aunque Chainlink tiene un ecosistema amplio, en derivados solo tiene un volumen de 5.6 mil millones.

¿Qué indica esta diferencia? Existen diferencias evidentes en la adecuación del mercado entre diferentes Oracle. Utilizar el indicador tradicional de TVL para evaluar la elección de Oracle en protocolos de derivados puede subestimar plataformas con alta frecuencia de operaciones, bajo bloqueo pero con volúmenes de transacción explosivos. La lógica de evaluación del mercado de derivados necesita ser recalibrada.