2.3 Reflexiones después de la gran caída！

Pequeña nota: El índice eligió bajar bajo la presión de una gran caída en los metales preciosos. El fin de semana pasado, las temáticas positivas como aeroespacial y AI, y las de buen rendimiento como electricidad, no lograron impulsar la recuperación del mercado. Tras la reducción de volumen y la falta de fondos de continuidad, algunos fondos optaron por seguir vendiendo a la baja el lunes por la tarde, haciendo que el índice continúe alcanzando nuevos mínimos. La fuerte caída del lunes se produjo después de que la emoción alcanzara su punto más bajo, lo cual, desde un punto de vista positivo, agrava aún más el estado de ánimo. Muchos fondos ya han cortado pérdidas de forma pasiva, perdiendo la motivación para seguir participando. Pero, desde otra perspectiva, este es precisamente el punto más bajo de la emoción, por lo que vemos que muchas acciones en las direcciones previamente sobrevendidas como AI y aeroespacial ya cerraron en positivo, sin nuevos mínimos, e incluso con fondos participando gradualmente. Para este tipo de mercado, se recomienda seguir la estrategia de trading previamente mencionada: comprar en los puntos bajos y vender en las recuperaciones. El lunes, tras la fuerte caída en la tarde, el índice alcanzó un nuevo mínimo; si el martes por la mañana continúa cayendo, en un punto de máxima emoción negativa, ese será un buen momento para apostar. Vender en las recuperaciones significa vender cuando el índice empieza a mostrar pequeñas velas alcistas y la emoción comienza a recuperarse; esto es una estrategia relativamente buena en la fase de retirada del mercado. En cuanto a las direcciones, se recomienda centrarse en el rendimiento y las expectativas de rendimiento. En esta etapa, hay que participar menos en conceptos y temáticas, y analizar los niveles del índice y los ciclos de emoción:

1. Pensamiento sobre el ciclo del índice:

El pronóstico del índice fue incorrecto. En el contexto de una caída en los metales preciosos, un equipo no optó por defender el mercado, por lo que el índice se desplomó directamente por las caídas masivas en los metales preciosos. Ya mencioné esto antes en un artículo: cuando un sector presenta acciones en límite de caída, hay que tener especial cuidado, ya que las estrategias cuantitativas ejecutarán ventas colectivas basadas en esas acciones en límite. Claramente, el lunes fue así, y en la tarde se activaron muchas ventas pasivas, por lo que vimos que el índice cayó en la mañana, continuó cayendo en la tarde, y sin fondos que defendieran, alcanzó la mayor caída reciente. En cuanto a la tendencia futura del índice, a medio y largo plazo, tras una gran caída, habrá una caída en sombra; a corto plazo, tras una caída sostenida, habrá una recuperación, por lo que en el corto plazo se espera un rebote, y en el mediano plazo, una corrección. Esto es el pensamiento sobre el ciclo del índice;

2. Deducción del ciclo de emoción:

Primero, análisis de Zhenlong: El primer día de febrero, el índice cayó mucho, alcanzando un punto de máxima emoción negativa, con más de cien acciones en límite de caída. Esto es típico de una trampa al inicio del mes. Se puede comparar con el 2 de enero del año pasado, también un gran descenso en la primera parte del mes, seguido de un mes de consolidación. Después de que surgieron nuevos temas antes del Año Nuevo, el mercado empezó a subir lentamente. Aquí también, una gran caída al inicio del mes indica que tanto el índice como la emoción no serán muy buenos este mes. Hay que tener en cuenta que en mercados débiles, la tendencia es a agruparse, por lo que es probable que en febrero Zhenlong sea un “dragón en grupo”. Desde la dirección del lunes, tanto AI, aeroespacial como electricidad han mostrado acciones emergentes; hay que observar durante dos días antes de tomar decisiones.

Segundo: Análisis de oportunidades: El lunes, tras la caída del viernes pasado, el índice volvió a caer mucho, con más de cien acciones en límite de caída, y la emoción muy baja. Teóricamente, el martes, con una apertura en baja o muy baja, debería haber fondos de compra en el fondo. Aquí, lo importante es observar en qué dirección participan esos fondos. Desde la lógica del artículo, tras la especulación en temas en enero, en febrero la prioridad será el rendimiento y las expectativas de rendimiento. Los temas puramente conceptuales deben evitarse. La mejor dirección en el mejor rendimiento el lunes fue electricidad, ya que cuenta con respaldo oficial y buenos resultados reales. Luego, AI y aeroespacial, ambos sectores grandes con muchas acciones, pero pocas con expectativas de rendimiento y ingresos reales, por lo que hay que tener cuidado. En cuanto a AI, GEO es la principal, seguida de acciones que ya tienen ingresos. En momentos de mercado débil, participar en compras en los bajos y vender en las recuperaciones es recomendable. No se hablará mucho de aeroespacial, pero ya he mencionado varias veces las tres principales direcciones: tecnología de recuperación, proveedores de SpaceX y la cadena industrial satelital nacional. En general, quedan dos semanas para el Año Nuevo, y una disminución en el volumen de operaciones en esta etapa es normal. Por lo tanto, la tendencia será principalmente de agrupamiento, y hay que prestar atención al ritmo de las operaciones. Se recomienda una estrategia de pequeña posición, entrar y salir rápidamente.

Aviso especial: La información anterior es solo para referencia, no constituye asesoramiento de inversión, ¡no hay recomendación de acciones! La inversión conlleva riesgos, ¡se debe actuar con cautela al ingresar al mercado!