新しいオプション契約は、Compania de Minas Buenaventura S.A. (のティッカー：BVN)に連動しており、本日取引開始されました。有効期限は9月18日です。延長された期間—有効期限まで246日—は、長期満期の契約が短期の代替品と比べてより高いプレミアムを要求する傾向があるため、プレミアム売り手にとって魅力的な背景となっています。## コール戦略：カバードコール収入プレイコール側では、トレーダーは$35.00のストライクに注目しており、現在の入札価格は$3.20です。現在の市場価格$34.20でBVN株を購入する投資家にとって、これらの契約を売ることでカバードコール戦略を実行し、興味深い収入機会を得ることができます。この方法は$35.00の売却価格を確定しつつ、$3.20のプレミアムを前もって獲得し、9月18日の満期までに合計リターン11.70%をもたらします(手数料前)。$35.00のストライクは、現在の取引レベルより約2%高く設定されており、株価が満期前に上昇する余地が十分にあることを示唆しています。過去12ヶ月の価格動向から、このストライクレベルはBVNの取引範囲内で現実的であることが確認できます。分析によると、コール契約が無価値で満期を迎える確率は43%であり、売り手は株式とプレミアムの両方を保持します。これが起きた場合、$3.20のプレミアムは9.36%の収入増加をもたらし、年率換算では13.89%となります—アナリストが「YieldBoost」と呼ぶ指標です。## プット戦略：割引エントリーポイント次に、プット側に目を向けると、$34.00のストライクは、割引価格で株式を取得したい投資家にとって魅力的な機会です。この契約の現在の入札価格は$3.10です。このストライクで売り建てるプットポジションは、売り手にBVNを$34.00で購入義務を課しますが、$3.10のプレミアムを受け取ることで、実質的なエントリーコストは$30.90となり、今日の$34.20の価格よりも割安です。$34.00のストライクは、現在の市場価格より約1%低く設定されており、アウト・オブ・ザ・マネーの契約です。過去12ヶ月のデータは、このレベルがBVNの確立された取引パターンと一致していることを裏付けています。現在の確率計算によると、プットが無価値で満期を迎える確率は59%であり、売り手はプレミアムを得るだけで株式を保有しません。その場合、$3.10のプレミアムは、現金のリターンとして9.12%、年率換算では13.53%に相当します—YieldBoostフレームワークを用いた計算です。## ボラティリティの状況プット契約の暗示的ボラティリティは50%、コール契約は51%を示しています。これらの値は、251取引日分の終値データと本日の$34.20の価格に基づく過去12ヶ月の実現ボラティリティ39%と比較して、市場は過去の実績に比べて高い不確実性を織り込んでいることを示唆しています。## 9月18日満期の戦略的ポイント両方の契約は、プレミアム収集を通じて収入を増やすための異なる道筋を提供します。アップサイドを制限しつつ収入を確保するカバードコール戦略(と、割引で株式を積み増すことを可能にするキャッシュセキュアドプット戦略)の選択は、個人のリスク許容度と市場見通しに依存します。246日の期間は、満期の9月18日が近づくにつれて確率の推移を監視するのに十分な時間を提供します。
BVN 9月18日 オプションチェーン：収益獲得のためのコールとプット戦略の探求
新しいオプション契約は、Compania de Minas Buenaventura S.A. (のティッカー：BVN)に連動しており、本日取引開始されました。有効期限は9月18日です。延長された期間—有効期限まで246日—は、長期満期の契約が短期の代替品と比べてより高いプレミアムを要求する傾向があるため、プレミアム売り手にとって魅力的な背景となっています。
コール戦略：カバードコール収入プレイ
コール側では、トレーダーは$35.00のストライクに注目しており、現在の入札価格は$3.20です。現在の市場価格$34.20でBVN株を購入する投資家にとって、これらの契約を売ることでカバードコール戦略を実行し、興味深い収入機会を得ることができます。この方法は$35.00の売却価格を確定しつつ、$3.20のプレミアムを前もって獲得し、9月18日の満期までに合計リターン11.70%をもたらします(手数料前)。
$35.00のストライクは、現在の取引レベルより約2%高く設定されており、株価が満期前に上昇する余地が十分にあることを示唆しています。過去12ヶ月の価格動向から、このストライクレベルはBVNの取引範囲内で現実的であることが確認できます。分析によると、コール契約が無価値で満期を迎える確率は43%であり、売り手は株式とプレミアムの両方を保持します。これが起きた場合、$3.20のプレミアムは9.36%の収入増加をもたらし、年率換算では13.89%となります—アナリストが「YieldBoost」と呼ぶ指標です。
プット戦略：割引エントリーポイント
次に、プット側に目を向けると、$34.00のストライクは、割引価格で株式を取得したい投資家にとって魅力的な機会です。この契約の現在の入札価格は$3.10です。このストライクで売り建てるプットポジションは、売り手にBVNを$34.00で購入義務を課しますが、$3.10のプレミアムを受け取ることで、実質的なエントリーコストは$30.90となり、今日の$34.20の価格よりも割安です。
$34.00のストライクは、現在の市場価格より約1%低く設定されており、アウト・オブ・ザ・マネーの契約です。過去12ヶ月のデータは、このレベルがBVNの確立された取引パターンと一致していることを裏付けています。現在の確率計算によると、プットが無価値で満期を迎える確率は59%であり、売り手はプレミアムを得るだけで株式を保有しません。その場合、$3.10のプレミアムは、現金のリターンとして9.12%、年率換算では13.53%に相当します—YieldBoostフレームワークを用いた計算です。
ボラティリティの状況
プット契約の暗示的ボラティリティは50%、コール契約は51%を示しています。これらの値は、251取引日分の終値データと本日の$34.20の価格に基づく過去12ヶ月の実現ボラティリティ39%と比較して、市場は過去の実績に比べて高い不確実性を織り込んでいることを示唆しています。
9月18日満期の戦略的ポイント
両方の契約は、プレミアム収集を通じて収入を増やすための異なる道筋を提供します。アップサイドを制限しつつ収入を確保するカバードコール戦略(と、割引で株式を積み増すことを可能にするキャッシュセキュアドプット戦略)の選択は、個人のリスク許容度と市場見通しに依存します。246日の期間は、満期の9月18日が近づくにつれて確率の推移を監視するのに十分な時間を提供します。