Основні висновки

• Хедж-фонди все більше занурюються в крипторинок, і майже половина традиційних хедж-фондів тепер утримує цифрові активи.
• Хедж-фонди диверсифікують свої портфелі з криптовалютами, застосовуючи традиційні фінансові стратегії, такі як арбітраж, кількісний торгівля та маркет-мейкінг.
• Ключові гравці, такі як Pantera Capital, Digital Galaxy та BH Digital, формують ринок інноваційними стратегіями та сміливими інвестиціями.
• Перед інвестуванням у криптовалютний хедж-фонд оцініть свою стійкість до ризику, дослідіть стратегію фонду та оцініть комісії, прозорість та відповідність регуляторним вимогам.

Хедж-фонди повністю вкладаються в криптовалюту, і цифри не врекаються. З моменту створення Комісії з цінних паперів та бірж США схваленоSpot Bitcoin.

біржово-торговельні фонди (ETF) 10 січня 2024 року, крипторинок був помітнийнебачену активність, з обсягами торгів серед емітентів, що перевищують 350 мільярдів доларів, за даними щорічного звіту PricewaterhouseCoopers’ звіт.

Згідно з звітом, майже половина (47%) традиційних хедж-фондитепер вони викладені цифровим активам. Це вже 29% від 2022 року.

Це не просто тенденція — це може стати наступним великим зрушенням. З напливом інституційних грошей ця хвиля прийняття може стати ознакою наступного великого каталізатора для галузі.

Так, який тут план? Чому хедж-фонди занурюються в криптовалютиі віддаляються від більш традиційних активів? Які стратегії вони використовують, і які фонди роблять найбільші рухи сили?

Давайте розберемо це і дізнаємося про п'ять головних хедж-фондів, які змішують ринок.

Що таке хедж-фонди і чому вони зацікавлені в криптовалюті?

Уявіть хедж-фонди як ексклюзивні фінансові клуби, де стратеги великих грошей намагаються догнати величезні доходи від різних типів інвестицій. Ці фонди не грають за тими ж правилами, що і ваш середнійETF або інвестиційний фонд; вони процвітають завдяки гнучкості та сміливим крокам, щоб залишатися на кріпторинок.

І зараз хедж-фонди входять на крипторинок. Що спонукає їх цікавитися?

На початку, більш зрозумілі регулятивні норми, такі як Європейський союз Ринки криптовалютних активів (MiCA) та зростання Bitcoin ETF на ринку криптовалютвисловили свої обурення щодо вірогідності крипторинку. З правилами, встановленими, хедж-фонди входять у гру.

Проте це не тільки про відповідність; це про доходи. Крипто пропонує золотий квиток для диверсифікації портфелів з передовими проектами та крипторинком.токенізований актив.

Хедж-фонди вносять свої традиційні фінансові (TradFi) стратегії, такі як управління ризиками, оптимізація портфеля та пошук альфи, у світ цифрових активів. Їхня гра? Захопити переваги від волатильності та інновацій крипти для панування в цьому просторі.

Підсумок: Хедж-фонди перетворюють крипторинок, демонструючи, що навіть найбільш традиційні гравці не можуть ігнорувати цей цифровий золотий лихоманка.

Криптохедж-фонди, на які варто звернути увагу в 2025 році

Вибір найкращих криптограничних фондів - це непросте завдання, оскільки ринок швидко змінюється, а стратегії постійно розвиваються. Але ось основні гравці, які змішують криптосцену великими рухами та ще більшими інвестиціями.

1. Pantera Capital

Pantera Capital - найстаріший учасник серед криптохедж-фондів, який занурився в біткойн ще в 2013 році, коли BTC коштував всього 65 доларів. Перейдемо до сьогоднішнього дня, портфель фонду наповнений сильними гравцями, токенами на початкових етапах,рідинакриптовалюти таблокчейнпроекти, включаючи Polkadot, Cosmos і Filecoin.

Але це не лише про утримання монет.

Перші кроки Pantera, такі як придбання 2% глобального запасу Bitcoin, показують його переконаність і бачення. Вони не бояться підтримувати проекти з потенціалом, наприклад, Ripple, яка покращує міжнародні платежі.

2. Morgan Creek Digital

Morgan Creek Digital - один з провідних учасників у грі з криптовалютними хедж-фондами, що допомагає великим гравцям, таким як пенсійні фонди та сімейні офіси, використовувати бурхливий ринок цифрових активів.

Хедж-фонд - это крипто-ориентированное подразделение компании Morgan Creek Capital, которая нацелена на долгосрочный рост и диверсификацию портфелей с помощью комбинации блокчейна, искусственного интеллекта и ведущих цифровых активов, таких как Bitcoin, Ether и другие крупные цифровые активы.

Співпраця з Bitwise, Morgan Creek DigitalзапустивФонд індексів цифрових активів, що надає інституційним інвесторам доступ до десяти найбільш популярних криптовалют.

3. BH Digital

Brevan Howard Asset Management перейшов у криптогру вже у 2021 році, і це дало інституційним інвесторам серйозну перевагу у цифровому світі активів. BH Digital поєднує у собі управління ризиками високого класу з експертизою в галузі криптовалют, пропонуючи різноманітний, багатостратегійний підхід як на публічних, так і на приватних ринках.

Від рідких криптовалют до великого ризику інвестицій у блокчейн-компанії, BH Digital вкладається усіма силами. Фонд не просто інвестує - він занурюється в управління блокчейном, стейкінг та запуск вузлів, складаючи 51% протягом перших 11 місяців 2024 року. У його портфелі є різноманітні проекти, такі як Messari, Plume Network, Injective та Ethena.

4. Galaxy Digital

Galaxy Digital стала провідною силою в галузі цифрових активів та блокчейн-технологій. Інвестиційна фірма пропонує два відмінних способи для інвесторів залучитися до крипторинку: активно управляються фонди та індексні фондищо відстежує загальну ринкову динаміку, пропонуючи портфель, заповнений криптовалютами, такими як Monero, EOS та Avalanche.

Але це ще не все, оскільки Galaxy адаптується до змінного крипторинку. Зі зростанням викликів, з якими стикається майнінг Bitcoin, вони переорієнтовуються на штучний інтелект, щоб розблокувати нові джерела доходів і залишатися перед конкурентами. І це працює: стратегія хедж-фонду Galaxy стрімко зросла на 43% у листопаді і за 2024 рік зросла на 90%, відповідно до Financial Times.

5. Мультикойн Капітал

Multicoin Capital зарекомендувала себе як видатний учасник у криптоіндустрії. Як багатогранна фірма, Multicoin Capital пропонує різноманітний портфель, що охоплює криптовалютні активи, блокчейн-інфраструктуру та фінансові послуги, всіляко прагнучи бути провідною силою в цифровому просторі активів.

Фонд підкреслює ліквідність та створення ринку. Однією з ключових стратегій Multicoin є зосередженість на довгостроковому потенціалі блокчейн-екосистеми, що робить значні інвестиції в перспективні цифрові активи та блокчейн-проекти. Це включає основні ставки в Bitcoin, Ethereum і нових платформи рівня-1.

З ранніх інвестицій у Solana портфель Multicoin включає проекти, такі як Algorand і Near Protocol, з усіма можливостями росту.

Ви знали? Багато криптовалютних хедж-фондів диверсифікують свої портфелі з активами, такими як стейблкоїни, токенізовані товари та невзаємозамінні токени (NFT), що свідчить про інтерес до більш широких категорій цифрових активів.

Як хедж-фонди роблять великі рухи на крипторинку

Хедж-фонди використовують унікальні стратегії для навігації по крипторинку з високою волатильністю, маючи на меті максимізацію прибутків при управлінні ризиками. Ось як вони роблять свої відмітки:

Стратегії довгих та коротких позицій в акціях

Навіщо погоджуватися на ставку в один бік? Хедж-фонди відкривають лонг позиції на монети, які, як вони очікують, зростуть у ціні, і короткі позиції, щоб робити ставки проти активів, які, на їхню думку, впадуть. Збалансовуючи ці ставки, фонди можуть отримувати прибуток незалежно від напрямку ринку. Ця гра "прибуток в обидві сторони" дозволяє їм заробляти незалежно від того, де коливається ринок.

Квантовий трейдинг

З використанням алгоритмів та моделей даних фонди займаються квантовим торгівлею, щоб виявляти та діяти на короткострокові ринкові можливості. Ці математичні стратегії аналізують величезні набори даних на предмет виявлення закономірностей, що дозволяє точно та швидкі угодищо часто перевершують прийняття рішень людьми.

Можливості арбітражу

Арбітражексплуатує різницю в ціні між біржами. Хедж-фонди купують дешево на одній платформі і продають дорого на іншій. Ці швидкі, керовані ризиками рухи використовують неефективності на ринку, генеруючи стабільний прибуток.

Створення ринку

Активно купуючи та продаючи криптовалюти, хедж-фонди виступають у якості постачальників ліквідності. Ця стратегія забезпечує більш плавний обмін для інших, дозволяючи фондам отримувати прибуток від спреду - різниці між цінами купівлі та продажу.

DeFi та стейкінг-активності

Деякі хедж-фонди заглиблюються в децентралізована фінансова система (DeFi)дії, такі як фармінг виходу та стейкінг, заробляючи винагороди, блокуючи активи. Ці стратегії генерують пасивний дохід, додаючи шар диверсифікації до їхніх портфелів.

Чи ви знали? Деякі крипто-хедж-фонди інтегрують штучний інтелект для розробки прогностичних торговельних моделей, що дозволяє їм ідентифікувати тенденції на ринку швидше, ніж традиційні алгоритми.

Чи варто інвестувати в криптовалютний хедж-фонд?

Хедж-фонди на крипторинку привертають увагу, але ви повинні переконатися, що хочете це робити? Перед тим, як наважитися на все, оцініть свою терпимість до ризику, оскільки крипторинок відомий своєю волатильністю. Також зрозумійте свої інвестиційні цілі - чи ви прагнете швидких прибутків чи довгострокового зростання?

Правильний фонд робить всю різницю. Шукайте той, що має добру репутацію, минулі результати та команду управління, яка знає гру в криптовалюту. Перевірте його інвестиційну стратегію. Незалежно від того, це фермерство урожаю чи арбітраж, переконайтеся, що воно відповідає вашим цілям.

Будьте уважні до комісій, прозорості та ліквідності. Деякі фонди мають високі витрати або періоди блокування, які можуть тривати роки. Нарешті, слід слідкувати за відповідністю фонду регулюванням. Хедж-фонди, які інвестують в криптовалюти, можуть приносити великі винагороди, але лише якщо ви прорахуєтеся.

Disclaimer:

1. Цю статтю перепринтовано з [cointelegraph]. Усі авторські права належать оригінальному автору [Guneet Kaur]. Якщо є зауваження до цього перепринту, будь ласка, зв'яжіться з Gate Learnкоманда, і вони швидко цим займуться.
2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, належать виключно автору і не є жодною інвестиційною порадою.
3. Переклади статті на інші мови виконуються командою gate Learn. Якщо не зазначено, копіювання, поширення або плагіат перекладених статей заборонені.