#GateSquarePizzaDay

Ціна на нафту знову зростає, оскільки напруженість у Близькому Сході тримає ринки в напрузі

Настрій на ринку залишається невизначеним у вівторок, оскільки інвестори продовжують стежити за зростаючим економічним впливом конфлікту в Близькому Сході. Ціни на нафту короткочасно знизилися після коментарів Дональда Трампа, який натякнув, що США уникнуть негайних військових дій проти Ірану, але цей спад був недовгим. Брент швидко відновився і повернувся вище за 110,40 долара під час європейської сесії, що свідчить про те, що трейдери залишаються занепокоєними ризиками поставок і відсутністю суттєвого дипломатичного прориву.

Європейські фондові ринки відкрилися вище другий поспіль сеанс, підтримувані зростанням у промисловому та захисному секторах. Менша залежність Європи від великих технологічних компаній допомагає регіональним індексам залишатися відносно стабільними у порівнянні з ринком США, де акції технологічних компаній продовжують зазнавати тиску. Водночас зростання глобальних дохідностей облігацій стримує обережність інвесторів. Доходність казначейських облігацій США знову піднялася вище 4,6%, підвищуючи доходність у Європі та зміцнюючи долар США по всьому світу. Фунт стерлінгів опустився нижче 1,34 щодо долара, а євро також послабшав під час ранкових торгів.

Ослаблення ринку праці у Великій Британії додає тиску на економіку

Останні дані про зайнятість у Великій Британії вказують на подальше ослаблення економіки. Безробіття знову зросло до 5%, а кількість вакансій знизилася до найнижчого рівня за п’ять років. Зростання заробітної плати також сповільнилося, а дані по зарплаті показали ще один спад рівня зайнятості у березні.

Ослаблення ринку праці створює невизначеність щодо наступних кроків Банку Англії. Хоча ринки все ще закладають додаткові підвищення ставок цього року, уповільнення умов працевлаштування може зменшити потребу в агресивному підвищенні ставок. Вищі доходності гільтів уже суттєво обмежили фінансові умови, що може дозволити центральному банку залишатися обережним у найближчому майбутньому.

Звільнення через штучний інтелект поширюється за межі технологічних компаній

Реструктуризація, пов’язана із штучним інтелектом, тепер поширюється на банківську галузь. Standard Chartered оголосила про плани скоротити близько 15% своєї бек-офісної робочої сили до 2030 року через зростання впровадження ШІ у операціях. Більшість скорочень очікується в Індії, Китаї та Польщі, але інвестори побоюються, що інші фінансові установи можуть піти схожим шляхом.

Незважаючи на зростаючу увагу до підвищення ефективності за допомогою ШІ, ринки не винагороджують компанії, які оголошують про звільнення. Акції Snap Inc. і Salesforce залишаються значно нижчими цього року, що свідчить про те, що інвестори більше турбуються про довгострокове зростання, ніж про короткострокову економію витрат.

Зростання цін на нафту починає шкодити сектору ШІ

Зростання цін на енергоносії починає створювати нові ризики для технологічного сектору. Інвестори все більше побоюються, що тривалі геополітичні напруженості та дорогий енергоресурс можуть у кінцевому підсумку пошкодити виробництво напівпровідників і економіку роботи великих центрів обробки даних ШІ.

Важливі матеріали, що використовуються у виробництві чіпів, зокрема гелій і дорогоцінні метали, стають дорожчими через зростання ризиків у ланцюгах постачання. Хоча компанії, такі як TSMC і Infineon Technologies, ще не оголосили про значні попередження щодо прибутків, тривалий конфлікт може з часом уповільнити інвестиції у галузі ШІ.

Зараз увага зосереджена на Nvidia перед її майбутнім звітом про прибутки. Інвестори уважно стежитимуть за її прогнозами щодо попиту на ШІ та майбутніх продажів чіпів, оскільки результати можуть визначити наступний великий крок у технологічних акціях США. Ф’ючерси Nasdaq залишаються під тиском перед американською сесією.

Прогноз на Brent Crude: покупці продовжують захищати підтримку

Ціна Brent залишаються технічно підтриманою, незважаючи на недавню волатильність. На 4-годинному графіку покупці продовжують захищати ключову підтримку в районі 111 доларів після сильного відскоку від ширшої зони попиту 100–105 доларів.

Індикатори імпульсу поступово покращуються, показуючи, що бичачий тиск відновлюється, оскільки ціна наближається до рівня опору в 114,7 долара. Якщо покупці зможуть прорватися вище за 115 доларів, наступною ціллю зростання може стати район 119–120 доларів.

Знизу рух нижче за 111 доларів може послабити поточну бичачу структуру і спричинити ще одну корекцію до 106 доларів.

Поки що ціна Brent залишаються обережно бичачою, торгуючись вище за основні рівні підтримки.