6🈷️19день $BTC загальний аналіз ринкової ситуації

🤯новини:

Тиск політики Федеральної резервної системи: ФРС зберігає ставку 3.50%-3.75%, новий голова Кевін Верш схильний до жорсткої політики, майже половина чиновників підтримують подальше ущільнення, у поєднанні з даними CPI та іншими, посилює сильний долар і тиск на ризикові активи. Біткоїн і фондовий ринок одночасно знижуються (S&P також під тиском через побоювання щодо підвищення ставок).

Динаміка стабільних монет і інституцій: вплив стабільних монет зростає, але загальний капітал крипторинку все ще переорієнтовується, домінування BTC залишається (~55-58%). Геополітичні/регуляторні новини (наприклад, регулювання стабільних монет) мають певну підтримку, але короткостроково домінує негатив.

Інше: дії компаній, таких як MSTR (невелика продаж і викуп), та закінчення опціонів (26 червня — великий термін закінчення, більшість Out of The Money), збільшують волатильність, але не спричинили системний колапс.

Підсумок: основним тягарем є макроекономічне ущільнення, короткострокові новини переважно негативні, але довгострокова історія BTC як хедж-активу не порушена (особливо в контексті AI/застосувань).

🤯Фінансовий аспект:

Вихід ETF значний: у червні спостерігається чистий відтік (щотижневий/загальний у мільярди доларів), наприкінці травня — червень — рекордний відтік (часто повідомляють про 1.67 млрд+ щотижневий відтік, ще більше за сумою). 17 червня залишився чистий відтік ~55 млн, хоча інституційні інвестиції через BlackRock IBIT і інші час від часу надходять, загалом попит з боку інституцій слабкий. Це головний фактор, що тягне ціну вниз.

Деривативи: ставка фінансування позитивна, але зменшується, довгострокові тримачі (LTH) мають високий рівень блокування (близько 79%), великі гравці (китів) стабільні, що свідчить про те, що тиск на продаж переважно з короткострокових/з leveraged позицій, а не з довгострокових тримачів.

Показники на блокчейні: MVRV Z-Score — на низькому рівні (~0.3-0.4), близько до історичних мінімумів/зон недооцінки, що свідчить про привабливість поточної ціни щодо «справедливої вартості».

Fear & Greed: екстремальний страх (~8-20), сигнал до потенційного дна, часто передбачає відскок.

Puell Multiple, хешрейт стабільні, поведінка довгострокових тримачів підтримує формування дна.

Загалом: короткостроковий відтік капіталу, але тенденція до зростання інституційної експозиції (консультанти, хедж-фонди тощо), відтік або майже завершився (історичні цикли дна зазвичай супроводжуються цим).

🤯Технічний аналіз:

Вчорашній ринок ідеально підтвердив мої очікування, а не був «післямодою», я казав, що поки не прорвемо 64700, рух буде вниз, і після відскоку утворилася велика чорна свічка, поки не опустилися до близько 62000. Наступний цей рівень — це фактично дворазове тестування денного таймфрейму, і чим ближче до 60000 доларів, тим більше шансів.

Оскільки сьогодні п’ятниця, а попереду вихідні, ймовірно, вони пройдуть у бічному русі, щоб відновити баланс, а потім почнеться чергова хвиля відскоку на денному таймфреймі. Тому короткостроково очікуємо дворазового тесту, і повернення до 60000-61000 доларів — наш шанс.

Тому, терпляче чекаючи на можливість, я в ранковому аналізі дам сигнал для входу.

Підтримка: 61000-60000
Опір: 64000-64600