. 整體加密貨幣市場現況

宏觀情勢

BTC 略低於近期高點，但仍處於非常高的水位。

總加密市值維持在數兆美元水準，沒有崩盤，像是在大幅上漲後的橫盤／修正。

恐懼與貪婪指數處於「恐懼」到「極度恐懼」區間，視不同提供者而定（大約20–40區間）。這代表市場情緒緊張，經歷先前炒作後正在去槓桿。

BTC 永續合約資金費率接近持平／略為正值，因此沒有極端擁擠的多單或空單；衍生品部位相對平衡。

你的投資組合

多數大型幣（BTC, ETH, XRP, BNB, SOL, ADA, LINK, SUI, NEAR, ATOM等）24小時呈現小幅上漲（+0.5–2%）——看起來像是輕微的反彈，而不是完全的趨勢反轉。

部分中小型幣（ASTER, ONDO, AKT, CELO, XION等）當日為紅盤——這是經典行為，當資金反彈時先流向主流幣，高風險山寨幣則落後。

這是大型牛市週期內，處於初期至中期修正的典型市場特徵：

BTC/ETH 領漲，

高質量L1／基礎設施（SOL, NEAR, SUI, STRK, RENDER, AKT）居中，

微型幣（QUBIC, OM, GFI, XION等）則大幅下跌且波動極大。

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我會如何交易這種環境

> 非投資建議——僅供參考。部位宜小、設停損、切勿過度槓桿。

A. 核心論點

1. 市場階段：在更大牛市結構內的風險偏好降低階段。

2. 情緒：恐懼＝更適合在強勢幣建倉，而不是梭哈開高槓桿。

3. 策略傾向：

現貨：逢低布局強勢幣（BTC, ETH, 頂級L1，RWA/AI等關鍵敘事）。

合約：短線、低槓桿，區間操作，而非「全押牛市」模式。

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B. 依據你的清單的現貨計畫

我會這樣分組你的幣：

1「根基」包（以加密標準來說風險最低）

BTC, ETH

可選加碼：BNB, SOL, LINK

計畫

分批定投（每週／隔週），而不是試圖抓精準底部。恐懼氛圍此時是你的朋友。

只在價格接近日線圖近期區間支撐時買進（查看App：前波低點／均線）。

目標：持有至2026週期，不要因正常修正而恐慌賣出。

2「成長」包（高Beta主流幣）

XRP, ADA, SUI, NEAR, APT, ATOM, RENDER, AKT, HBAR, STRK, ONDO, CELO, KAS, GT

敘事重點（極簡）：

ONDO / GFI / CELO – RWA、代幣化國債／信貸。若RWA持續增長，2025–2026年將成強勢敘事。

STRK, ZRO – L2／基礎設施題材；較為投機但有趣的發展路線。

SUI, NEAR, APT, KAS – 高效能L1。與SOL敘事競爭。

RENDER, AKT – 去中心化運算／AI基礎設施。

HBAR, XRP – 機構／結算應用，但價格波動可能較慢且受新聞驅動。

計畫

單一持倉規模小於BTC/ETH。

僅在它們對BTC走勢優於BTC時買進（對BTC交易對創出更高低點）。若相對BTC下跌，讓它們繼續跌，專注BTC/ETH。

目標波段交易：賺取20–50%漲幅，而非「永遠持有」。設置獲利目標。

3「樂透」包（極高風險）

QUBIC, S, W, RVN, OM, CFG, XION, VIRTUAL, BTT, ASTER, GFI等

計畫

當作樂透彩券處理：最多僅占總投資組合的5–10%。

僅在：

4H/日線明確上升趨勢，且

成交量激增（新敘事或新上幣）。

永遠提前設定出場點（如-25%強制止損，+100%賣出一半）。

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C. 合約交易計畫

考量恐懼氛圍與震盪走勢，我會避免在小幣上激進開合約，專注於：

BTC, ETH, SOL, ONDO, STRK——流動性好，敘事佳。

1 方向判斷

目前情緒恐懼但未完全投降，BTC依然高位，我認為是區間震盪，而非明確新趨勢。

較好的做法：逢區間極端反向操作（靠近強壓力區做空、靠近強支撐區做多），而不是追突破。

2 可執行規則

風險與槓桿

BTC/ETH最高3–5倍槓桿，山寨幣更低或不使用槓桿。

每筆交易風險≤1–2%帳戶資金（進場價與停損距離×部位大小）。

多單策略

當BTC/ETH在大區間內回檔時使用：

等待1H/4H跌破前低掃流動性，再迅速回收。

確認條件：

資金費率接近平衡或略為負值（非多單擁擠）。

恐懼指數仍在恐懼區（抄底買家猶豫）。

進場多單，停損設在被掃低點下方，目標區間中軸或前高。

空單策略

遇到消息刺激或反彈行情時使用：

價格衝上前期4H/日線強壓供應區且停滯（多次上影線、量能下滑）。

資金費率大幅正值且永續OI激增（多單過度擁擠）。

進場空單，停損設在上影線上方，目標區間中軸或前支撐。

你的清單中可重點關注的合約

BTC / ETH 永續——主要「引擎」，流動性最佳。

SOL, ONDO, STRK, RENDER——敘事活躍時可用，但部位宜小。

避免在QUBIC, CFG, XION, GFI等流動性差的標的重槓桿——容易被掃損。

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D. 不適合交易的時機

當BTC正好處於近期區間中間，沒有明顯優勢時。

當有重大宏觀新聞將公布（如Fed會議、ETF流入數據、重大監管事件）時——點差會擴大且影線劇烈。

當你已達當日虧損上限（如帳戶-3%）時——當天就該停手。