La baisse des impôts et des taux d'intérêt pourrait inciter les investisseurs à se tourner vers des actifs alternatifs comme le Bitcoin, le potentiel de hausse à long terme étant suivi.
Rédaction : Mars Finance
Dans la nuit du 3 avril, les trois principaux indices boursiers américains ont connu une forte baisse, le Dow Jones ayant perdu 1679,39 points, pour finir en baisse de 3,98 %, l'indice S&P 500 en baisse de 4,84 %, et le NASDAQ en baisse de 5,97 %. Parmi eux, le Dow Jones et l'indice S&P 500 ont enregistré leur plus grande baisse quotidienne depuis juin 2020 ; le NASDAQ a enregistré sa plus grande baisse quotidienne depuis mars 2020.
Les actions technologiques sont également devenues des zones sinistrées, le prix de l'action d'Apple a chuté de plus de 9%, Amazon a baissé de plus de 9%, Nvidia a chuté de plus de 7%, et Tesla a baissé de plus de 5%. L'indice des dragons dorés de la Chine de Nasdaq a baissé de 1,9%, en ce qui concerne les actions individuelles, Century Internet a chuté de près de 10%, Daqo New Energy a baissé de plus de 8%, et iQIYI a chuté de plus de 4%. De plus, la nuit dernière, les actions européennes ont également connu une forte baisse, l'indice FTSE 100 britannique a chuté de plus de 1,5%, l'indice CAC40 français et l'indice DAX allemand ont tous deux baissé de plus de 3%.
Le vice-président américain Vance a déclaré qu'il pensait qu'après la mise en œuvre des mesures tarifaires, « dans une certaine mesure, le marché pourrait devenir pire ».
Bien que le marché boursier américain ait chuté, Trump a écrit en comparant l'Amérique à un « patient », et que les « droits de douane réciproques » sont « une opération », ajoutant que « l'opération est terminée, le patient a survécu ». Trump a également déclaré que, malgré l'impact des droits de douane sur le marché, le marché boursier continuera à « prospérer ».
Dans le même temps, le Bitcoin a également suivi le marché boursier américain, atteignant au cours de la nuit un creux à 81200 dollars, tandis que l'Ethereum a chuté jusqu'à 1750 dollars. Au moment de la rédaction, le Bitcoin est déjà remonté à 83200 dollars.
En attendant, le rendement des obligations du gouvernement américain à 10 ans est tombé à 4 % - cela signifie-t-il que c'est un bon moment pour acheter du Bitcoin lorsque le prix baisse ? La guerre commerciale américaine sera-t-elle un catalyseur pour une opportunité d'achat en or pour le Bitcoin à court terme, ou continuera-t-elle à peser sur son prix ?
Relation entre le taux d'intérêt des obligations d'État américaines à 10 ans et le prix du Bitcoin
Le 3 avril, en raison de l'aggravation des tensions liées à la guerre commerciale mondiale et de l'affaiblissement du dollar, le rendement des obligations d'État américaines à long terme a chuté à son plus bas niveau en six mois. Le rendement des obligations d'État américaines à 10 ans a atteint un moment 4,0%, en baisse significative par rapport à 4,4% une semaine auparavant, montrant que la demande du marché pour les obligations reste forte.
À première vue, le risque de récession semble exercer une pression sur le prix du Bitcoin. Cependant, la baisse des rendements des investissements à revenu fixe incite les investisseurs à chercher à allouer des actifs alternatifs comme les cryptomonnaies. Au fil du temps, en particulier dans un contexte d'inflation croissante, les investisseurs pourraient progressivement réduire leur exposition aux obligations. Par conséquent, le Bitcoin devrait atteindre de nouveaux sommets en 2025, en particulier dans un environnement de taux d'intérêt historiquement bas.
Les droits de douane américains impactent la chaîne d'approvisionnement et l'inflation, stimulant la demande pour des actifs alternatifs
Récemment, le gouvernement américain a annoncé de nouveaux droits de douane sur les produits importés, ce qui a eu un impact négatif sur la rentabilité des entreprises, forçant certaines sociétés à désendetter, réduisant finalement la liquidité sur le marché. De telles mesures augmentant l'aversion au risque ont souvent un effet défavorable à court terme sur Bitcoin, surtout en tenant compte de la forte corrélation entre Bitcoin et l'indice S&P 500.
Le directeur des investissements de Merk Investments, Axel Merk, a déclaré que le phénomène de « choc d'approvisionnement » causé par des droits de douane, c'est-à-dire la réduction de l'offre de biens et de services, entraîne une hausse des prix sur le marché et aggrave le déséquilibre entre l'offre et la demande. Avec une baisse supplémentaire des taux d'intérêt, cet impact pourrait s'intensifier, entraînant une pression inflationniste croissante.
Même s'il existe des opinions selon lesquelles le Bitcoin n'est pas un outil de couverture contre l'inflation au sens traditionnel, la demande pour le Bitcoin et d'autres actifs alternatifs pourrait augmenter davantage dans un contexte de baisse de l'attractivité des investissements à revenu fixe. Le marché obligataire mondial est immense, et si seulement 5 % des investisseurs transfèrent leurs fonds vers des actifs à haut rendement tels que les actions, les matières premières, l'immobilier, l'or et le Bitcoin, cela pourrait entraîner un afflux potentiel de 7 000 milliards de dollars.
Le dollar s'affaiblit, l'or atteint des sommets historiques, favorable aux actifs alternatifs
Le marché de l'or continue de pomper, avec un prix dépassant 3167 dollars / once, une capitalisation boursière dépassant 21 trillions de dollars, et il a encore un potentiel de hausse. L'augmentation du prix de l'or incite les projets miniers auparavant non rentables à recevoir à nouveau des investissements et stimule davantage de fonds dans le domaine de l'exploration et de l'exploitation. Néanmoins, l'augmentation de l'offre pourrait également devenir l'un des facteurs limitant le marché haussier de l'or à l'avenir.
La faiblesse du dollar par rapport à un panier de devises est également devenue le point focal du marché. Le 3 avril, l'indice du dollar est tombé à 102, atteignant son plus bas niveau depuis six mois. La baisse de la confiance dans le dollar pourrait inciter d'autres pays à explorer des moyens alternatifs de stockage de valeur, y compris Bitcoin.
La domination du dollar est remise en question, Bitcoin fait face à un potentiel de hausse à long terme.
Indice du dollar américain (DXY)
Cette transformation ne se produira pas du jour au lendemain, mais la guerre commerciale pourrait inciter le monde à se libérer progressivement de sa dépendance au dollar, en particulier pour les pays les plus affectés par la domination du dollar. Bien que Bitcoin soit peu susceptible de remplacer les monnaies traditionnelles en tant que monnaie de réserve mondiale, toute initiative visant à se détacher du dollar renforcera davantage le potentiel de hausse à long terme de Bitcoin et consolidera sa position en tant qu'actif alternatif.
D'un point de vue du marché mondial, des régions telles que le Japon, la Chine, Hong Kong et Singapour détiennent au total 2,63 billions de dollars d'obligations américaines. Si ces régions choisissent de riposter, les rendements obligataires pourraient s'inverser, augmentant le coût d'émission de nouvelles dettes pour le gouvernement américain, ce qui affaiblirait le dollar. Une telle situation pourrait contraindre les investisseurs à réduire leur exposition aux actions et à se tourner vers des actifs rares comme Bitcoin, soutenant ainsi davantage la hausse du prix de Bitcoin.
Résilience du marché du Bitcoin
Malgré l'incertitude de l'économie mondiale, Bitcoin a trouvé un support à 81200 dollars ce matin, et Ethereum a obtenu un soutien efficace à 1750 dollars, montrant la capacité de rebond du marché des cryptomonnaies dans les moments difficiles. Ce phénomène indique que la demande pour des actifs cryptographiques tels que Bitcoin pourrait rester forte, et les investisseurs peuvent encore saisir cette opportunité d'achat en or.
Le contenu est fourni à titre de référence uniquement, il ne s'agit pas d'une sollicitation ou d'une offre. Aucun conseil en investissement, fiscalité ou juridique n'est fourni. Consultez l'Avertissement pour plus de détails sur les risques.
Effondrement épique, le marché boursier américain enregistre la plus grande chute en un jour depuis près de 5 ans, mais Bitcoin reste à 80 000 !
Rédaction : Mars Finance
Dans la nuit du 3 avril, les trois principaux indices boursiers américains ont connu une forte baisse, le Dow Jones ayant perdu 1679,39 points, pour finir en baisse de 3,98 %, l'indice S&P 500 en baisse de 4,84 %, et le NASDAQ en baisse de 5,97 %. Parmi eux, le Dow Jones et l'indice S&P 500 ont enregistré leur plus grande baisse quotidienne depuis juin 2020 ; le NASDAQ a enregistré sa plus grande baisse quotidienne depuis mars 2020.
Les actions technologiques sont également devenues des zones sinistrées, le prix de l'action d'Apple a chuté de plus de 9%, Amazon a baissé de plus de 9%, Nvidia a chuté de plus de 7%, et Tesla a baissé de plus de 5%. L'indice des dragons dorés de la Chine de Nasdaq a baissé de 1,9%, en ce qui concerne les actions individuelles, Century Internet a chuté de près de 10%, Daqo New Energy a baissé de plus de 8%, et iQIYI a chuté de plus de 4%. De plus, la nuit dernière, les actions européennes ont également connu une forte baisse, l'indice FTSE 100 britannique a chuté de plus de 1,5%, l'indice CAC40 français et l'indice DAX allemand ont tous deux baissé de plus de 3%.
Le vice-président américain Vance a déclaré qu'il pensait qu'après la mise en œuvre des mesures tarifaires, « dans une certaine mesure, le marché pourrait devenir pire ».
Bien que le marché boursier américain ait chuté, Trump a écrit en comparant l'Amérique à un « patient », et que les « droits de douane réciproques » sont « une opération », ajoutant que « l'opération est terminée, le patient a survécu ». Trump a également déclaré que, malgré l'impact des droits de douane sur le marché, le marché boursier continuera à « prospérer ».
Dans le même temps, le Bitcoin a également suivi le marché boursier américain, atteignant au cours de la nuit un creux à 81200 dollars, tandis que l'Ethereum a chuté jusqu'à 1750 dollars. Au moment de la rédaction, le Bitcoin est déjà remonté à 83200 dollars.
En attendant, le rendement des obligations du gouvernement américain à 10 ans est tombé à 4 % - cela signifie-t-il que c'est un bon moment pour acheter du Bitcoin lorsque le prix baisse ? La guerre commerciale américaine sera-t-elle un catalyseur pour une opportunité d'achat en or pour le Bitcoin à court terme, ou continuera-t-elle à peser sur son prix ?
Relation entre le taux d'intérêt des obligations d'État américaines à 10 ans et le prix du Bitcoin
Le 3 avril, en raison de l'aggravation des tensions liées à la guerre commerciale mondiale et de l'affaiblissement du dollar, le rendement des obligations d'État américaines à long terme a chuté à son plus bas niveau en six mois. Le rendement des obligations d'État américaines à 10 ans a atteint un moment 4,0%, en baisse significative par rapport à 4,4% une semaine auparavant, montrant que la demande du marché pour les obligations reste forte.
À première vue, le risque de récession semble exercer une pression sur le prix du Bitcoin. Cependant, la baisse des rendements des investissements à revenu fixe incite les investisseurs à chercher à allouer des actifs alternatifs comme les cryptomonnaies. Au fil du temps, en particulier dans un contexte d'inflation croissante, les investisseurs pourraient progressivement réduire leur exposition aux obligations. Par conséquent, le Bitcoin devrait atteindre de nouveaux sommets en 2025, en particulier dans un environnement de taux d'intérêt historiquement bas.
Les droits de douane américains impactent la chaîne d'approvisionnement et l'inflation, stimulant la demande pour des actifs alternatifs
Récemment, le gouvernement américain a annoncé de nouveaux droits de douane sur les produits importés, ce qui a eu un impact négatif sur la rentabilité des entreprises, forçant certaines sociétés à désendetter, réduisant finalement la liquidité sur le marché. De telles mesures augmentant l'aversion au risque ont souvent un effet défavorable à court terme sur Bitcoin, surtout en tenant compte de la forte corrélation entre Bitcoin et l'indice S&P 500.
Le directeur des investissements de Merk Investments, Axel Merk, a déclaré que le phénomène de « choc d'approvisionnement » causé par des droits de douane, c'est-à-dire la réduction de l'offre de biens et de services, entraîne une hausse des prix sur le marché et aggrave le déséquilibre entre l'offre et la demande. Avec une baisse supplémentaire des taux d'intérêt, cet impact pourrait s'intensifier, entraînant une pression inflationniste croissante.
Même s'il existe des opinions selon lesquelles le Bitcoin n'est pas un outil de couverture contre l'inflation au sens traditionnel, la demande pour le Bitcoin et d'autres actifs alternatifs pourrait augmenter davantage dans un contexte de baisse de l'attractivité des investissements à revenu fixe. Le marché obligataire mondial est immense, et si seulement 5 % des investisseurs transfèrent leurs fonds vers des actifs à haut rendement tels que les actions, les matières premières, l'immobilier, l'or et le Bitcoin, cela pourrait entraîner un afflux potentiel de 7 000 milliards de dollars.
Le dollar s'affaiblit, l'or atteint des sommets historiques, favorable aux actifs alternatifs
Le marché de l'or continue de pomper, avec un prix dépassant 3167 dollars / once, une capitalisation boursière dépassant 21 trillions de dollars, et il a encore un potentiel de hausse. L'augmentation du prix de l'or incite les projets miniers auparavant non rentables à recevoir à nouveau des investissements et stimule davantage de fonds dans le domaine de l'exploration et de l'exploitation. Néanmoins, l'augmentation de l'offre pourrait également devenir l'un des facteurs limitant le marché haussier de l'or à l'avenir.
La faiblesse du dollar par rapport à un panier de devises est également devenue le point focal du marché. Le 3 avril, l'indice du dollar est tombé à 102, atteignant son plus bas niveau depuis six mois. La baisse de la confiance dans le dollar pourrait inciter d'autres pays à explorer des moyens alternatifs de stockage de valeur, y compris Bitcoin.
La domination du dollar est remise en question, Bitcoin fait face à un potentiel de hausse à long terme.
Indice du dollar américain (DXY)
Cette transformation ne se produira pas du jour au lendemain, mais la guerre commerciale pourrait inciter le monde à se libérer progressivement de sa dépendance au dollar, en particulier pour les pays les plus affectés par la domination du dollar. Bien que Bitcoin soit peu susceptible de remplacer les monnaies traditionnelles en tant que monnaie de réserve mondiale, toute initiative visant à se détacher du dollar renforcera davantage le potentiel de hausse à long terme de Bitcoin et consolidera sa position en tant qu'actif alternatif.
D'un point de vue du marché mondial, des régions telles que le Japon, la Chine, Hong Kong et Singapour détiennent au total 2,63 billions de dollars d'obligations américaines. Si ces régions choisissent de riposter, les rendements obligataires pourraient s'inverser, augmentant le coût d'émission de nouvelles dettes pour le gouvernement américain, ce qui affaiblirait le dollar. Une telle situation pourrait contraindre les investisseurs à réduire leur exposition aux actions et à se tourner vers des actifs rares comme Bitcoin, soutenant ainsi davantage la hausse du prix de Bitcoin.
Résilience du marché du Bitcoin
Malgré l'incertitude de l'économie mondiale, Bitcoin a trouvé un support à 81200 dollars ce matin, et Ethereum a obtenu un soutien efficace à 1750 dollars, montrant la capacité de rebond du marché des cryptomonnaies dans les moments difficiles. Ce phénomène indique que la demande pour des actifs cryptographiques tels que Bitcoin pourrait rester forte, et les investisseurs peuvent encore saisir cette opportunité d'achat en or.