#内容挖矿更新 La liquidité du marché des chiffrement est clairement en déclin. Depuis la réinitialisation de l'effet de levier du 11 octobre, les blessures subies par le marché dépassent de loin les attentes. Les données montrent que le nombre de positions sur les monnaies populaires a considérablement diminué, et il y a un déséquilibre significatif entre la taille des positions et le volume, tandis que la part des frais dans le coût de transaction global continue d'augmenter.

Il est d'autant plus remarquable que les fonds actuellement présents sur le marché, ainsi que les nouveaux fonds entrants, montrent des caractéristiques de trading à haute fréquence et à court terme, avec presque aucun investisseur prêt à adopter une stratégie de détention à long terme. Ce qui est inquiétant, c'est que malgré la fréquence des entrées et sorties de fonds, les données de trading des contrats perpétuels ont néanmoins diminué de manière significative par rapport à auparavant. Ce phénomène prouve clairement que, après avoir subi le lourd impact de l'effet de levier, les participants du marché sont devenus extrêmement prudents et ne s'engagent plus facilement dans le trading.