BlockBeatsの報道によると、2月22日にブロックチェーン分析会社Ellipticが報告したところによると、制裁を受けたロシアの取引所Garantexが2025年3月に米国側によって封鎖された後も、少なくとも5つのロシア関連の暗号取引所が制裁対象に資金提供を続けており、その多くは未だ制裁を受けていないという。
報告書によると、ピアツーピアプラットフォームのBitpapaだけが2024年3月に米国財務省のOFACにより制裁リストに掲載されたことが言及されている。Ellipticは、その約9.7％の資金流出が制裁対象に向かっており、監視を回避するために頻繁にウォレットアドレスを変更していると指摘している。
制裁を受けていないABCeXは、モスクワ連邦大厦（Garantexの旧所在地でもある）にオフィスを構えているとされ、少なくとも110億ドルの暗号取引を処理し、GarantexやAifory Proと多くの資金のやり取りを行っている。もう一つのプラットフォームExmoは、2022年のロシア・ウクライナ紛争後にロシア市場から撤退したと宣言したが、ブロックチェーン上のデータによると、ロシアのExmo.meと資金管理インフラを共有し、Garantex、Grinex、Chatexなどの制裁対象と1950万ドルを超える直接取引を行っている。
さらに、Rapiraは制裁対象のプラットフォームGrinexと7200万ドルを超える直接取引を行っているとされ、Aifory Proはモスクワ、ドバイ、トルコで現金による暗号資産の交換サービスを提供し、USDTの仮想カードを通じて西側のサービス制限を回避する支援も行っている。
Ellipticは、Garantexが閉鎖された後も、関連する制裁回避活動は消失せず、むしろより多くのプラットフォームに分散していると指摘している。Chainalysisの以前の報告によると、2025年に違法活動に関与した暗号アドレスは合計1540億ドルの資金を受け取っており、その中でロシアルーブル支援のA7A5ステーブルコインの取引額は933億ドルを超えている。TRM Labsは、年間の違法暗号取引規模を約1580億ドルと推定している。
