Уоррен Баффет: Холодный рулевой во время обрушения рынка

94-летний Уоррен Баффет, глава Berkshire Hathaway, снова доказал свое предвидение. Когда инвестпортфели таких про, как Маск, Безос, Цукерберг и других, погрузились в красный цвет, Баффет, напротив, уверенно сидел на куче наличных в 334 миллиарда долларов, спокойно реагируя на рыночные штормы.

В течение последних девяти кварталов я продавал акции, а не покупал их, включая массовое сокращение доли в Apple, Bank of America и Citigroup. Сначала это вызывало недоумение, но теперь кажется, что я давно предвидел крах технологических акций, вызванный тарифной политикой Трампа и угрозами торговой войны.

Ум мудрого отступления

Когда инвесторы все еще праздновали на пике рынка Трампа, я уже перевел треть своего портфеля в наличные. Когда акции Apple достигли пика, а Уолл-стрит побила рекорды, я не разделял этого безумия. Перед тем как Трамп снова вступил в должность, я продал акции Apple на миллиарды долларов и значительно сократил свои вложения в банковский сектор.

Эти огромные денежные резервы даже превышают общую стоимость каждой компании в индексе FTSE 100 в Лондоне. А когда Nasdaq упал на 4% в понедельник, что стало крупнейшим однодневным падением за три года, инвесторы, ставившие на процветание ИИ, понесли большие убытки, в то время как я остался невредимым.

Мудрость страха и жадности

Моя инвестиционная философия очень проста: "Когда другие жадничают, я боюсь; когда другие боятся, я жадничаю." Это не в первый раз, когда я вижу подходящий момент.

В 90-х годах, когда хедж-фонд LTCM обанкротился, я предложил план спасения на сумму 250 миллионов долларов; во время финансового кризиса 2008 года, когда Goldman Sachs был на грани краха, я вложил 5 миллиардов долларов и в конечном итоге заработал 3 миллиарда. Я также сотрудничал с 3G Capital для приобретения Kraft Heinz, хотя позже это решение было признано "томатным соусом". В 2017 году я пытался купить Unilever за 143 миллиарда долларов, но мне отказали.

А в этот раз я не собираюсь спасать никого. Когда другие инвесторы в панике ищут защиту, я выбираю спокойно сидеть и ждать лучших возможностей.

Последние инвестиционные тенденции

Я не полностью удалился от фондового рынка. В четвертом квартале 2024 года я добавил позицию в материнской компании пива Corona - Constellation Brands, одновременно продав недавно купленные акции Ulta Beauty. После значительного сокращения в начале года я немного увеличил свои вложения в Apple и Chevron, но продолжал уменьшать долю в Bank of America, NU Holdings и Citigroup, что показывает, что я все еще осторожен по отношению к финансовому сектору.

Что касается криптовалют, моя позиция всем известна — я их ненавижу. Но, ирония судьбы, я технически все равно вовлечен через главный криптобанк NU Holdings. Более интересно, что про-криптовой Трамп снова на посту, но мне он тоже не интересен.

Стоит отметить, что, несмотря на рекордные доходы, Berkshire уже два квартала подряд приостановила выкуп акций. Мне кажется, что есть более удачные места для вложения средств, и в данный момент это не включает мою собственную компанию.

Напротив, я увеличил инвестиции в пять японских торговых компаний, эта стратегия началась почти шесть лет назад. Если говорить моими словами: "С течением времени вы, возможно, увидите, что Berkshire увеличивает свою долю в этих пяти компаниях."

Рынок рушится, но я? Я просто жду. Терпение и дальновидность - вот что сделало меня величайшим инвестором на Уолл-стрит.