#数字货币市场回调 Aquela grande queda de madrugada, a sua posição ainda está boa?

Acabei de olhar os dados e minha mão está um pouco trêmula. A monitorização da AiCoin mostra que, apenas na última hora, todo o mercado foi liquidado em 132 milhões de dólares. Parece assustador, não é? O pior ainda está por vir - 124 milhões vieram de pessoas que estavam comprando, enquanto os que estavam vendendo a descoberto apenas perderam 8,23 milhões.

Fazendo as contas, cerca de 94% das liquidações caíram sobre as posições compradas. O que isso significa? Um grande número de ordens de compra alavancadas nessa queda abrupta foi diretamente reduzido a zero, e basicamente não deu tempo para reação.

Vamos revisar por que isso aconteceu: a noite é, por natureza, o momento de menor liquidez, e um pequeno movimento no preço pode levar a oscilações severas. Além disso, com muitas posições longas acumuladas, uma vez que há uma quebra para baixo de níveis críticos, as ordens de stop-loss e as liquidações forçadas serão acionadas em cadeia como dominós. O sentimento de pânico se espalha rapidamente nesses momentos, e mais pessoas ou cortam suas perdas ativamente ou são liquidadas, empurrando a volatilidade para extremos.

Para ser sincero, situações em que o volume de liquidação ultrapassa um bilhão em uma única hora geralmente não marcam o fim do mercado, mas podem ser o ponto de partida para negociações emocionais. O uso de alavancagem é um impulsionador quando o vento está a favor, mas se torna um moedor de carne quando o vento está contra.

E você? Foi pego nesta onda? Ou seja, como você costuma controlar o risco de alavancagem? Nesta posição agora, você acha que vai continuar a cair ou voltar rapidamente? Comente sua análise na seção de comentários, e também pode compartilhar sua experiência em gestão de risco.