Hoje, o mercado global entra em um período de intensa coleta de dados, com o PMI da manufatura da Europa e os discursos dos funcionários da Reserva Federal (FED) a acontecerem em sequência. Esses sinais macroeconômicos costumam ser o estopim para a flutuação acentuada no mercado de criptomoedas.

A experiência histórica mostra que as declarações de política do banco central têm um impacto significativo no mercado de criptomoedas. As declarações hawkish do presidente do Banco Central Europeu já elevaram o índice do dólar várias vezes, o que exerce pressão sobre o Bitcoin; enquanto as falas do presidente do Federal Reserve de Nova Iorque são ainda mais o foco do mercado, tendo em vista que, após uma declaração anterior, o BTC viu uma queda de até 8% em um único dia dentro de 24 horas, resultando em muitas liquidações forçadas de posições longas alavancadas.

Esta flutuação é, na sua essência, um jogo entre a emoção do mercado e as expectativas de liquidez. Os investidores de varejo tendem a cair em duas extremidades: ou param cegamente as perdas por pânico, ou aumentam a posição contra a tendência apostando numa recuperação. Em casos reais, houve quem reduzisse a posição antecipadamente para evitar riscos, e outros que sofreram grandes perdas devido a operações impulsivas.

Diante dos dados PMI dos EUA e das declarações dos oficiais de política monetária esta noite, as estratégias racionais incluem: primeiro, prestar atenção se os dados superam as expectativas; segundo, definir níveis de stop loss razoáveis para evitar decisões emocionais; terceiro, controlar a proporção de alavancagem, deixando espaço para lidar com flutuações inesperadas. Quando a agitação do mercado aumenta a curto prazo, muitas vezes surgem oportunidades estruturais, mas a condição é que a gestão de risco esteja em ordem.

As características cíclicas do mercado de criptomoedas determinam que a alternância entre pânico e ganância é a norma. Manter a calma e fazer julgamentos, substituindo a mentalidade de jogo por um pensamento probabilístico, é a chave para atravessar touros e ursos. O que você acha que os dados de hoje irão provocar em termos de quebra de direção?