Фьючерсная торговля в одном обзоре: если вы не понимаете эту концепцию, вы упускаете важную часть в мире криптовалют.

Все говорят, что фьючерсы — это сложная игра, но на самом деле принципы не так уж сложны. Сегодня разберем это.

Что такое фьючерсы?

Проще говоря: фьючерс — это когда вы устанавливаете цену сейчас и соглашаетесь на поставку в будущем в определенное время. Например, если вы сейчас оптимистично смотрите на BTC, но не хотите сразу же покупать всю сумму, вы можете подписать “контракт” — согласиться купить по цене сегодняшнего дня через три месяца. В то время, независимо от того, вырастет ли BTC до 100000 или упадет до 50000, вы все равно будете заключать сделку по первоначально установленной цене.

Эффект хеджирования рисков на максимуме.

Как играть на фьючерсах?

Основной механизм:

• Покупка на повышение называется “лонг”, покупка на понижение называется “шорт”
• Можно увеличить доход с помощью кредитного плеча (одновременно увеличивая и риски)
• Установлена четкая дата поставки

Например: у вас есть 100 юаней, вы ожидаете, что SOL вырастет, но не хотите ждать. Используя кредитное плечо 10x, вы фактически используете покупательскую способность в 1000 юаней, чтобы купить SOL. Если SOL вырастет на 1%, вы заработаете 10%; но наоборот, если он упадет на 1%, вы также потеряете 10%.

Почему трейдеры любят фьючерсы?

1. Хеджирование рисков: шахтеры и крупные игроки могут зафиксировать будущую цену, чтобы избежать потерь от колебаний цен.
2. Двусторонняя торговля: можно зарабатывать, независимо от того, растет или падает рынок.
3. Увеличение плеча: даже небольшие средства могут принести большие доходы
4. Высокая ликвидность: можно закрыть позицию в любое время

Два понятия, которые должен знать новичок

Полная маржинальная модель (рекомендуется для новичков): убытки затрагивают только эту сумму, и основная сумма не будет потеряна. Риск изолирован.

Позиционный маржинальный режим (для продвинутых игроков): несколько позиций используют общий маржинальный пул. Один большой убыток напрямую влияет на другие позиции. Более высокая доходность, но и более высокий риск.

Наиболее опасные ловушки

⚠️ Принудительное закрытие позиций: маржа исчерпана, система автоматически закрывает позиции. Это распространенная ошибка новичков в фьючерсах. Поэтому новичкам обязательно нужно использовать изолированную маржу и контролировать коэффициент плеча.

⚠️ Ловушка с плечом: Высокое плечо = высокая прибыль? Неправильно. Высокое плечо = высокий риск. 10-кратное плечо означает, что при обратном колебании на 10% произойдет ликвидация, это слишком рискованно.

Резюме

Фьючерсы — это не азартные игры, а профессиональные торговые инструменты. При правильном использовании они могут зафиксировать прибыль и хеджировать риски; при неправильном — это просто деньги, отданные бирже. Новичкам рекомендуется начинать с низкого плеча (3-5 раз) и набирать опыт, а затем увеличивать объем.