Нет ничего, о чём можно было бы сказать...

Сегодняшнее падение тоже не имеет точного объяснения, сейчас кажется, что оно связано с золотом и серебром, особенно с серебром. Рыночная капитализация серебра сопоставима с NVIDIA, но серебро по-прежнему в основном торгуется фьючерсами с использованием рычага, что эквивалентно нескольким NVIDIA. Резкое падение серебра требует забирать ликвидность с глобальных рынков, чтобы обеспечить маржу для серебра. Поэтому в понедельник рынок в целом рухнул, а сегодня ключевым моментом является ночная сессия по серебру в 21:00 по восточно-азиатскому времени, я посмотрел — тоже рухнуло, контракты на март уже достигли лимита снижения.[淘股吧]
Если серебро продолжит падать до лимита, давление на глобальные рынки останется высоким, ликвидность будет сокращаться. Если же начнется сильный рост, то огромные объемы капитала снова вернутся на рынки.
——————
Обзор лимитных цен на две биржи:
Объявление: Минэкспо Банк (планирует выпустить акции для покупки активов),
Интеллектуальная электросеть: Shuna Shares, Hang Electric, Sanbian Technology, Baiyun Electric, Jicheng Electronics, Baobian Electric, Hanlan Shares, Senyuan Electric, Guangdian Electric, Dalian Electric Porcelain, China Academy of Electronics, Zhongchao Holdings, Tongguang Cable,
Большой потребительский сектор: Hengdian Film & TV, Sanfu Outdoor (экономика кемпинга + показатели), Tongda Chuangzhi (экономика кемпинга), Xinhua Department Store, Pearl River Piano, Youyou Food, Maoye Commercial,
Белое вино: Huangtai Distillery, Jin Hui Liquor

Показатели: Sanfu Outdoor (экономика кемпинга + показатели)

Химическая промышленность: Wanfeng Shares
CPO: Tongding Interconnection
Судоходство: Wanlin Logistics,
Робототехника: Lianyue Shares
AI-маркетинг: Yaowang Technology (сократил убытки по сравнению с прошлым годом)
Литий-ионные батареи: Jinying Shares, West Shanghai
Выращивание алмазов: Yellow River Cyclone
Недвижимость: Mingdiao Shares
Вычислительные мощности: Qunxing Toys (вычислительные мощности + белое вино), Litong Electronics
Передача акций: Tianpu Shares
————————
1, Интеллектуальная электросеть, по сообщениям ЦКТВ, множество трансформаторных заводов работают на полную мощность, заказы расписаны до 2027 года, и именно этот фактор вызывает интерес.
На данный момент этот сектор считается самым сильным в двух рынках, но есть вопросы о его устойчивости, поскольку ранее уже был подъем, и в первых рядах прибыль есть, а в последующих — неясно. В том числе и по некоторым акциям, выбранным по принципу последовательных ростов.
Нет какой-то особой логики, концепции, которая бы полностью закрепилась, — это показывает, что A-акции пока что в основном играют по инерции.
Конечно, краткосрочно важна скорость и точность, а не логика, и только если это станет основной линией, начнется фильтрация и проверка. Пока стоит наблюдать.
2, Большой потребительский сектор — здесь все торгуют своими акциями, например, Hengdian Film & TV достиг тройного лимита, ни одна киноакция не подтянулась, остальные крупные потребительские компании тоже торгуют независимо. Это не значит, что сектор не сплочен, а скорее, что он слишком широк: одежда, питание, жилье, транспорт — и это еще не включает другие сегменты, уже выделены четыре.
Поэтому в этом секторе можно только надеяться на удачу, когда рынок откатится до подходящих уровней.
3, Остальные новости — без особого смысла, такие рынки вызывают только недоумение, ведь падает весь мир, в Корее уже введены ограничения на торговлю… число лимитных падений почти в три раза превышает лимитные росты, рекомендуется больше смотреть и меньше торговать, в основном отдыхать.
——————
1, China Investment Silver LOF: с 2 февраля пересматривает активы фонда в соответствии с изменениями цен на серебро на основных международных рынках.
Это похоже на ситуацию, когда у вас есть пекарня, которая в основном продает говяжий рамен, и вы ежедневно устанавливаете цену на говядину, исходя из стоимости в складе. Но однажды цена на говядину падает на 30%, и из-за праздников или ограничения цен кажется, что цена осталась прежней.
Если при этом вы продолжаете продавать рамен по старой цене, клиенты посчитают, что цена слишком высокая, ведь говядина подешевела на 30%. Поэтому с сегодняшнего дня, хотя говядина закупается локально, цена на рамен должна отражать международные цены на говядину: если в складе говядина подешевела на 30%, то и цена на рамен должна пересчитаться с учетом этой реальной стоимости.
Так реальная чистая стоимость рамена станет более точной, не будет вводить в заблуждение клиентов и не даст возможности спекулянтам покупать по завышенной цене.
Рамен = фонд China Investment Silver LOF
Говядина = фьючерсный контракт на серебро
Локальный оптовый рынок = Шанхайская товарная биржа (цены с задержкой)
Международный рынок = COMEX и др. (реально отражают обвал)
«Пересчет стоимости сырья» = разумная переоценка активов фонда
Суть в том, что: хотя мы торгуем внутри страны, цены должны следовать за реальной мировой ситуацией, а не игнорировать сильное падение.
Что из этого получится — слишком жестоко, я не хочу говорить.
Надеюсь, серебро восстановится, это будет хорошо для всех.
2, Oracle запускает до восьми выпусков долларовых облигаций на сумму 200-250 миллиардов долларов. Я посмотрел сроки — самый длинный уже 40 лет, минимальный — 3 года, что говорит о том, что слухи о том, что Oracle был отвергнут банками, правдивы, иначе они не стали бы так спешить.
Доходность облигаций выше американских казначейских на 2.25 процентных пункта: текущая доходность 10-летних облигаций — 4.23%, 30-летних — 4.86%. Если считать по 30-летним, то ставка примерно 7%.
В сравнении с Apple и Microsoft, которые выпускают облигации под 5%, Oracle примерно на 2% выше, а у негативных Intel — около 6.5%, что говорит о том, что стоимость Oracle оценивается как BBB с негативным прогнозом, что полностью соответствует действительности.
Если сравнить гигантов AI с овцами, то Oracle — это больная овца, которая должна как можно скорее догнать стадо, чтобы найти богатую пасть, иначе ее съедят волки (короткие позиции). По графику Oracle видно.
3, Трамп планирует создать стратегический резерв по ключевым минералам на сумму 120 миллиардов долларов. Эта новость касается редкоземных элементов, и, судя по ней, США активно развивают свою цепочку поставок редкоземных ресурсов, что вызвало рост акций, связанных с этим в США. Для внутреннего рынка это не очень хорошая новость.
4, SpaceX ведет переговоры с xAI о слиянии. Такое слияние повысит оценку компании и будет выгодно для цепочки производства SpaceX.
Многие могут подумать: зачем сливать две компании, чтобы получить эффект 1+1>3? На самом деле, это не просто объединение двух фирм, а борьба Маска за контроль инфраструктуры эпохи ИИ. Он пытается вывести ИИ на орбиту, обходя физические и регуляторные ограничения на Земле, создавая технологический гегемонизм на новой трассе.
Кроме того, если все разместят дата-центры ИИ на орбитах, это сильно повлияет на системы жидкостного охлаждения и другие технологии, что очень важно учитывать.
——————
Сегодня у меня было два лимитных падения, настроение испорчено, после рынка жена повела меня в храм — за эти годы я много молился в разных храмах, и знаю точно: самые действенные молитвы — это мои собственные, я внутри, а Бог — внутри меня.
Спокойной ночи!