Чому ринок криптовалют коригується, але залишається стійким: технічний глибокий аналіз

Криптовалютний ринок зазнав корекції 6 січня, коли Bitcoin (BTC) знизився приблизно на 2,3% і перебував біля позначки $92 000, а загальна капіталізація ринку цифрових активів знизилася до $3,2 трлн. Однак під цією поверхневою корекцією прихована більш складна історія — одна, де технічна сила, прискорення ф’ючерсних позицій та міцний приплив капіталу свідчать про внутрішню стійкість ринку.

Технічна основа підтримки відновлення

Цінова структура Bitcoin розповідає переконливу історію, незважаючи на короткострокове зниження. Найбільша у світі криптовалюта успішно прорвалася через критичні технічні рівні, піднявшись з мінімуму листопада в $80 494 до поточних рівнів близько $96 870. Найважливіше, що BTC подолав рівень 61,8% рівня Фібоначчі та залишається вище своєї 50-денної ковзної середньої — обидва показники є бичачими.

Щоденні індикатори імпульсу підтверджують цей оптимізм. Індекс відносної сили (RSI) та стохастичний осцилятор зберігають висхідну динаміку, сигналізуючи про подальший тиск на купівлю. Якщо Bitcoin прорве рівень опору в $94 492, технічні аналітики очікують прискорення зростання, яке може позитивно вплинути на весь криптоекосистему.

Потоки капіталу від інституцій розкривають справжню картину

Незважаючи на головну корекцію, ринки деривативів малюють зовсім іншу картину. Відкритий інтерес по ф’ючерсах зріс до понад $145 мільярда — найвищого рівня з 10 листопада і значного зростання з мінімуму грудня в $123 мільярда. Відкритий інтерес по ф’ючерсах Bitcoin сам по собі досяг $61,8 мільярда, що свідчить про зростаючу впевненість інституцій.

Цей приплив капіталу спричинив швидке ліквідування коротких позицій. Дані показують:

• Загальні ліквідації зросли на 60% і перевищили $434 мільярда
• Ліквідації коротких позицій по Bitcoin перевищили $186,65 мільйонів
• Ethereum, XRP і Solana зазнали відповідно ліквідацій на $84 мільйонів, $32 мільйонів і $19 мільйонів

Ці каскадні ліквідації створюють самопідсилювальну динаміку — примусове закриття коротких позицій підсилює подальше зростання цін, залучаючи більше довгих позицій.

Попит на спотові ETF сигналізує про інтерес роздрібних і інституційних інвесторів

Спотові біржові фонди стали надійним індикатором участі інституційних і роздрібних інвесторів. Вливання у спотовий Bitcoin ETF досягли $697 мільйонів у понеділок, що є суттєвим зростанням порівняно з п’ятницею, коли воно становило $471 мільйонів. Спотові ETF Ethereum додали $168 мільйонів нових капіталів, тоді як XRP і Solana залучили $46 мільйонів і $16,2 мільйонів відповідно.

Цей стабільний приплив капіталу через регульовані інвестиційні інструменти свідчить про довіру, яка виходить за межі спекулятивних трейдерів і спрямована на довгострокових інституційних учасників.

Індивідуальні активи демонструють зростання попри ринкову корекцію

Кілька цифрових активів вистояли під час помірної корекції ринку і показали значну силу. За 7 днів найкращі результати показали:

• Dogwifhat (WIF): $0,40, +3,42% за тиждень
• IOTA (IOTA): $0,10, хоча і з негативною динамікою — -2,25% за 7 днів
• Sui (SUI): $1,82, +3,57% за тиждень
• XRP (XRP): $2,12, +1,73%

Ці вибіркові лідери відображають ротацію в секторі, а не системну слабкість.

Загальний контекст ринку

Традиційні ринки створили сприятливий фон для ризикових активів. Акції США оновили рекорди, індекс Dow Jones піднявся майже на 1%, а товарні ринки зросли — срібло подолало $80, золото і мідь досягли нових максимумів, а дорогоцінні метали продовжили свій тренд зростання. Ця широка ситуація ризик-он створила сприятливі умови для учасників крипторинку, незважаючи на короткострокову корекцію.

Висновок

Корекція 6 січня на ринку криптовалют слід розглядати у контексті технічної стійкості, накопичення інституційного капіталу та позитивної динаміки деривативів. Замість сигналу про виснаження, поточні тенденції свідчать, що корекція може бути фазою консолідації перед наступним зростанням. Технічні прориви через ключові рівні опору, у поєднанні з прискоренням ліквідацій коротких позицій і високим попитом на ETF, свідчать про те, що інфраструктура ринку залишається сприятливою для подальшого зростання.