TheStreet: ETF не є повністю звільненими від податків, інвесторам слід звернути увагу на податкові правила для різних продуктів

Глибоководний TechFlow-повідомлення, 26 липня, за даними TheStreet, ETF, хоча завдяки механізму подання/погашення у натурі (In-Kind Creation/Redemption) та нижчому рівню оборотності зазвичай є більш податково ефективними, ніж взаємні фонди, «висока податкова ефективність» не означає «звільнення від податків». Податковий порядок для різних типів ETF суттєво відрізняється, і інвесторам потрібно планувати з огляду на тип активів у портфелі та характер рахунку.

Як повідомляється, інвестиційні ETF на фізичне золото та срібло в США можуть обкладатися податком за ставками для колекційних предметів; товарні ETF, що використовують ф’ючерсні контракти, зазвичай підпадають під податкове правило «60/40», тобто 60% приросту капіталу оподатковується за довгостроковою ставкою, а 40% — за короткостроковою, і це не залежить від фактичного строку утримання; частина прибутків деяких ETF на валюту може оподатковуватися як звичайний дохід, а через високу оборотність прибутки від інверсних та кредитних ETF також можуть підпадати під правило «60/40».

TheStreet радить, що інвестори можуть зменшити загальні податкові витрати шляхом розумного розподілу оподатковуваних рахунків і рахунків із відстрочкою податків, довгострокового утримання ETF, використання податкових збитків для збирання (Tax-loss Harvesting) та пожертвування зростаючих (增值) ETF-часток тощо.