Degentrading

думки перед ринком
- на європейському відкритті з’явилися позитивні новини про нормалізацію торгівлі між США та Китаєм, але це не вплинуло на SPX. цікаво, що індекс навіть упав! - для мене це ознака зміни тональності ринкової структури за останні 6 тижнів.
- ми мали великий покриття CTA на початку цього ралі у квітні, - тоді CTA мали близько 50 млрд доларів для купівлі, якщо ринки піднімуться. Не кажу, що ринки впадуть на 5%, але еквівалентний тиск на продаж тепер виглядає приблизно у 180 млрд доларів, якщо ми дійдемо до повітряних кишень нижче.
думки щодо волатильності
- наразі волатильність

це хороше місце для додавання до ядерних назв, які знижуються по всій галузі

$CBRS - досить волатильна торгівля IPO для цього - але відкрилася на $385 перед зупинкою - здається, імпульс для цього зменшується. дивно. особисто думав, що це підніметься вище

думки перед ринком
більшість дегенів (і я! я просто деген, будь ласка, не ображайте мене уву) ймовірно з нетерпінням чекають одного з найбільших IPO цього року - $CBRS
, який позиціонується як вбивця $nvda - наразі торгується на HL з дуже низьким обсягом за $285 - ціна на IPO була $185. Спочатку був поданий у діапазоні 115-125 4 травня, перед тим як піднятися до поточного рівня.
медвежий сценарій полягає в тому, що наразі у нього фактично лише OAI як клієнта... з точки зору оцінки він має 510 мільйонів доларів доходу у 2025 році, тож ~ поточні оцінки явно базуються на надії, що вони зможу

рівні підтримки для деяких із недавніх бігунів на 30-50% нижчі... не кажу, що вони знизяться до цього.
$SNDK 770 -45%
$MU 480 -40%
$INTC 72 -40%
тренд — твій друг, поки він не зміниться.

1/ч - Чи передбачають ринки прогнозів? Або вони спричиняють саму подію?

полуденні думки
- Доходність 10-річних облігацій на рівні 4,5% і 30-річних на рівні 5,05% - доходність проривається для 30-річних, і хоча це ймовірно не зупинить ралі на акціях, я вважаю, що це обов’язково позбавить ринок деякої динаміки.
- пам’ять продовжує триматися з $mu , що перевищує $sndk
- $WOLF тримав свої попередньо ринкові здобутки, але з’являється ще один темний лицар - $NOK торгується сильно вище 14 - роблячи майже 10% прибутку за день. Це може бути пов’язано з спекуляціями щодо згадування $NOK у звіті про прибутки $NVDA на наступний тиждень.

думки перед ринком
MU @ 810, SNDK @ 1530 SMH @ 575 перед ринком - дуже сильне відскок по іменах пам’яті - створює цікаві торги для NYO.
Citrini випустив новий тикер - $WOLF. це наразі зростає на 22% у передринковий час і був майже на 40% на одному з етапів... справжні божевільні рухи. Однак, майте на увазі, що $WOLF майже цінова бінарна гра @ 2B ринкова капіталізація (тоді) за теорією SiC.... або це спрацює, або ні, і компанія повернеться до банкрутства через свої капітальні витрати. Для тих, хто не знайомий, прочитайте легенду. вона досить цікава.
Від цього, Unitree випустив свій найно

також мені трохи дивно, що люди відмовлялися купувати $MU за 630, оскільки це був його максимум (ATH), але насправді раді купувати $MU за 730, бо він знизився на 10%?

швидкі думки перед ринком
Корея зазнала паніки рано вранці, коли політик висловив ідею перерозподілу "прибутків" від бенефіціарів дефіциту пам’яті, таких як Samsung і SK Hynix. На мою думку — саме через це існує різниця у оцінці між акціями Кореї, Японії та США. Власники акцій і капіталу не мають таких же захистів, як у США.
Крім того, ці коментарі, ймовірно, є першим ознакою того, що хоча впровадження ШІ справді відбувається. Уряди, можливо, доведеться втрутитися, щоб збалансувати між "маючими" і "не маючими". Що означає зниження цін на акції.
Загалом, я вважаю, що позиціонування в пам’яті та

На що слід уважно стежити - $AAOI та $SIVE - при відкритті ринку, якщо $AAOI зазнає тривалого зниження, це може призвести до потенційного зменшення ризиків у серенітетних тікерах. $SIVE вже знизився на 10% сьогодні

1/n - У липні 2024 року я виклав свою тезу щодо $GLXY за $8.1, у листопаді 2025 року — я виступав за $INTC (~$38). Моя найсильніша впевненість зараз — у ядерній енергетиці

поганий заголовок для $MSFT

Керівництво щодо капітальних витрат від прибутків
$META направлені капітальні витрати до вершини 145 млрд
$GOOG направлені до 180-190 млрд
$MSFT направлені до 190 млрд
загалом усі оцінки капітальних витрат на 2026 рік були приблизно на 10 млрд вищими в середньому - $META знизився на 10% і $MSFT знизився на 3,6%, оскільки ринок карає їх за надмірні капітальні витрати порівняно з вільним грошовим потоком

Деякі думки -
Ми маємо 4 гіперскейлери, що виходять на звітність сьогодні: $GOOG, $AMZN, $MSFT $META - ринок, ймовірно, буде спостерігати за гіперскейлерами щодо їхніх прогнозів капітальних витрат. Будь-яке уповільнення буде бичачим сигналом для AI-трейдерів, тоді як реакція ринку на несподівані позитивні результати може бути хорошим показником сили. Нагадаємо, після звітності $TSMC , яка перевищила очікування, компанія фактично зазнала падіння.
Очікування перед звітністю
$META - найбільший оголошений приріст капітальних витрат, прогноз на 2026 рік у розмірі $115-135 млрд порівняно з $69

Деякі думки -
$NVDA спроба прориву, ймовірно, поглине ліквідність для імен AI спочатку, перш ніж відновити рівень для оцінок AI.
Однак, сьогодні $POET зниження призвело до великих втрат у несуміжних іменах, таких як $SIVE, $LPTH - що показує, скільки роздрібної концентрації та нереалізованого прибутку існує на ринку.
Якщо $NVDA не зможе прорватися, це, ймовірно, буде місцевий максимум в AI, і високоволатильні імена зазнають удару.
Цього тижня більшість великих імен оголосять про прибутки та свої плани CAPEX. Хоча я не думаю, що буде будь-який суттєвий шок для цифр, реакція ринку буде ц