2026-07-04 02:37:26
Morgan Stanley thay đổi logic đầu tư chip nhớ: ưu tiên DRAM thay vì NAND, các nhà sản xuất chip thay vì các công ty mô-đun
Theo báo cáo ngày 2 tháng 7 của Morgan Stanley, nhu cầu bộ nhớ NAND dự kiến tăng 60% mỗi năm đến năm 2027, được thúc đẩy bởi các ứng dụng AI, chiếm 41% tổng thị trường NAND vào năm 2027—tăng từ 18% vào năm 2025. Tuy nhiên, ngân hàng dự báo tình trạng thiếu hụt nguồn cung 15% vào năm 2026, báo hiệu sự khác biệt hóa thị trường mang tính cấu trúc thay thế cho xu hướng tăng giá đồng loạt. Morgan Stanley khuyến nghị ưu tiên đầu tư vào DRAM hơn NAND, với lý do kỷ luật nguồn cung vượt trội thông qua cá