Một bài viết hiểu rõ về "Chỉ báo MACD" - vua của các chỉ báo, cách tránh răng cưa của nhà tạo lập thị trường, và lên chuyến tàu tăng chính "hiểu biết có giá trị"

1️⃣Trước khi giá coin bước vào tăng chính, nhà tạo lập thị trường thường sẽ thông qua Răng cưa để loại bỏ lượng cổ phiếu không cần thiết, giảm chi phí kéo giá lên. Các phương pháp Răng cưa phổ biến bao gồm:
🟧đánh giá Răng cưa
Nhà tạo lập thị trường thông qua việc bán ra một phần cổ phiếu trong tay, làm cho giá coin giảm nhanh chóng, tạo ra bầu không khí hoảng loạn. Với cách này, giá coin có thể giảm mạnh trong thời gian ngắn, khiến một số nhà đầu tư hiểu lầm rằng xu hướng đã đảo chiều, từ đó bán ra những đồng coin có giá trị trong tay.

🟧Đi ngang dao động Răng cưa
Nhà tạo lập thị trường để cho giá đồng tiền dao động trong một khoảng tương đối hẹp trong thời gian dài, làm giảm kiên nhẫn của nhà đầu tư. Những nhà đầu tư nắm giữ đồng tiền này thấy giá đồng tiền không tăng trong một thời gian dài, có thể sẽ chọn bán đồng tiền đó để tìm kiếm cơ hội đầu tư khác.

🟧Kéo lên rồi giảm Răng cưa
Nhà tạo lập thị trường trước tiên sẽ kéo giá đồng lên cao, thu hút các nhà đầu tư theo phong trào mua vào, sau đó bất ngờ để giá đồng giảm xuống. Các nhà đầu tư theo phong trào mua vào có thể sẽ hoảng sợ bán ra do thấy thua lỗ trên sổ sách.

2️⃣MACD nhìn thấu âm mưu Răng cưa của nhà tạo lập thị trường
🟧Hiện tượng phân kỳ
1/đáy phân kỳ
Trong quá trình giá coin giảm, nếu giá coin tạo mức thấp mới nhưng đường DIF của chỉ số MACD hoặc biểu đồ cột MACD không đồng thời tạo mức thấp mới, thì đây là sự phân kỳ đáy. Điều này thường có nghĩa là xu hướng giảm giá coin sắp kết thúc, nhà tạo lập thị trường có thể đang thực hiện việc ép giá coin để tiến hành Răng cưa cuối cùng.

Ví dụ, từ 10 nhân dân tệ giảm xuống 8 nhân dân tệ, rồi xuống 7 nhân dân tệ, liên tục tạo ra mức thấp mới, nhưng lúc này đường DIF của MACD lại từ -0.5 dần dần tăng lên -0.3, xuất hiện phân kỳ đáy. Điều này cho thấy mặc dù giá coin đang giảm, nhưng động lực giảm đang yếu dần, nhà tạo lập thị trường có thể đang âm thầm gom mua, sau đó giá coin rất có thể sẽ đảo chiều, bước vào tăng chính.

2/đỉnh phân kỳ
Trong quá trình giá coin tăng, giá coin đạt đỉnh mới, nhưng chỉ số MACD DIF line hoặc biểu đồ cột MACD lại không đạt đỉnh mới đồng bộ, đây là sự phân kỳ đỉnh.
Tuy nhiên, trong quá trình Răng cưa trước khi tăng chính, nhà tạo lập thị trường có thể tạo ra ảo tưởng phân kỳ đỉnh ngắn hạn. Lúc này cần kết hợp vị trí của giá coin và các chỉ báo khác để đánh giá tổng thể.

Nếu giá coin xuất hiện tình huống dường như có đỉnh đảo chiều ở mức tương đối thấp, nhưng khối lượng giao dịch không có dấu hiệu bán ra rõ ràng, và các chỉ báo kỹ thuật khác cũng không có tín hiệu bán rõ ràng, thì đây có thể là thủ đoạn răng cưa của nhà tạo lập thị trường, mục đích là làm hoảng sợ những nhà đầu tư có phân tích kỹ thuật không đầy đủ.

🟧Biểu đồ cột thay đổi
1/ Cột xanh rút ngắn nhưng giá coin không giảm
Trong xu hướng tăng, cột xanh của biểu đồ MACD đại diện cho sức mạnh của bên mua. Khi cột xanh bắt đầu thu hẹp, thường được coi là tín hiệu sức mạnh của bên mua đang giảm.

Tuy nhiên, nếu trong giai đoạn Răng cưa trước tăng chính, nhà tạo lập thị trường có thể làm giảm chiều dài cột xanh bằng cách bán ra một lượng nhỏ, nhưng giá coin lại không có sự giảm sút đáng kể.

Lúc này, nếu nhà đầu tư chỉ dựa vào việc cột xanh ngắn lại để bán tháo coin trong tay, thì rất có thể sẽ bị răng cưa.

Ví dụ, trong quá trình tăng giá, cột xanh của MACD dần thu hẹp, nhưng giá tiền chỉ dao động trong một phạm vi nhỏ, không có sự điều chỉnh rõ ràng, điều này có thể là nhà tạo lập thị trường đang Răng cưa.

2/Cột đỏ rút ngắn nhưng giá tiền tệ không tăng
Trong xu hướng giảm, cột đỏ đại diện cho sức mạnh của bên bán. Khi cột đỏ thu ngắn lại, thường có nghĩa là sức mạnh của bên bán đang suy yếu.
Trong quá trình Răng cưa của nhà tạo lập thị trường, có thể xuất hiện tình trạng giá coin giữ ở mức thấp với các cột đỏ liên tục thu hẹp, nhưng giá coin tạm thời không tăng.
Điều này cho thấy nhà tạo lập thị trường có thể đang âm thầm tích lũy, một khi việc tích lũy hoàn tất, giá coin có thể bước vào tăng chính.

🟧Sự giao nhau giữa đường DIF và đường DEA
1/nhị phân giao cắt vàng
Sau khi giá của đồng tiền đã giảm và ổn định, chỉ báo MACD có thể có tình huống đường DIF cắt đường DEA lên trên để tạo thành một chữ thập vàng. Nếu giá của tiền tệ tăng nhẹ sau lần chéo vàng đầu tiên và sau đó kéo trở lại, nhưng lúc này đường DIF không vượt qua đường DEA và tạo thành một chữ thập vàng hướng lên trên một lần nữa, thì đây là chữ thập vàng thứ hai. Chữ thập vàng thứ hai thường là một tín hiệu mạnh mẽ cho thấy giá tiền tệ sắp bước vào sóng tăng chính và lực lượng chính có thể đã thực hiện một hoạt động xáo trộn quy mô nhỏ sau chữ thập vàng đầu tiên, trong khi chữ thập vàng thứ hai cho thấy sự xáo trộn đã kết thúc và cuộc biểu tình sắp bắt đầu.

Ví dụ, sau một thời gian giảm giá, MACD xuất hiện lần vàng cắt đầu tiên, giá coin từ 12 nhân lên 13 nhân rồi lại điều chỉnh về 12.5 nhân, nhưng lúc này MACD lại hình thành lần vàng cắt, sau đó giá coin nhanh chóng bước vào tăng chính, tăng lên 18 nhân.

2/ Từ chối giao nhau chết
Trong xu hướng tăng, khi giá coin có sự điều chỉnh tạm thời, đường DIF có thể gần với đường DEA, nhưng vẫn chưa hình thành giao cắt chết đi xuống.
Điều này cho thấy nhà tạo lập thị trường chỉ đang thực hiện Răng cưa nhẹ, xu hướng tăng chính vẫn chưa thay đổi.
Ví dụ, trong quá trình tăng giá có sự điều chỉnh nhẹ, đường DIF của MACD nhanh chóng gần lại đường DEA, nhưng khi sắp giao nhau, đường DIF lại kéo xa lên, sau đó giá coin tiếp tục tăng, bước vào tăng chính.

3️⃣Cách xem chỉ số MACD?
Chỉ số MACD được cấu thành từ bốn phần, bao gồm đường DIF, đường DEA, biểu đồ cột MACD và đường zero. Mỗi phần đại diện cho dữ liệu khác nhau, tất cả đều được lấy từ biểu đồ gốc, chỉ để giúp chúng ta giải thích một cách sâu sắc hơn nhưng trực quan hơn, do đó chỉ số MACD ra đời.

Thành phần của chỉ báo MACD

Dưới đây là một số giới thiệu về bốn phần này:
🟧Đường MACD (Đường DIF/Đường nhanh)
Đường nhanh của MACD: Đường MACD còn được gọi là đường DIF (Đường chênh lệch), nó là giá trị chênh lệch giữa đường trung bình ngắn hạn (12 EMA) và đường trung bình dài hạn (26 EMA).

Sự tồn tại của đường MACD nhằm phân tích sự biến động giá trong ngắn hạn. Đường MACD hoặc đường DIF có thể là số dương hoặc số âm. Đường MACD nhanh = Đường trung bình kỳ ngắn - Đường trung bình kỳ dài

Đường MACD dương: Đại diện cho giá trị trung bình ngắn hạn lớn hơn giá trị trung bình dài hạn, cũng bằng với việc giá trung bình ngắn hạn của sản phẩm này cao hơn giá trung bình dài hạn, đại diện cho sản phẩm tài chính này đang trong xu hướng tăng.

Đường MACD âm: đại diện cho giá trị trung bình ngắn hạn nhỏ hơn giá trị trung bình dài hạn, tức là giá trung bình ngắn hạn thấp hơn giá trung bình dài hạn, đại diện cho sản phẩm tài chính trên thị trường đang trong xu hướng giảm.

Đường MACD còn được gọi là đường nhanh vì nó nhạy cảm nhất với sự thay đổi của giá thị trường.

🟧Đường tín hiệu (Đường DEA/Đường chậm)
Đường chậm của MACD
Nói một cách đơn giản, đường tín hiệu (đường chậm) là giá trị trung bình của đường MACD trong một khoảng thời gian nhất định (thông thường là 9 ngày).
Do được phân tích dựa trên dữ liệu MACD trong quá khứ, nên nó còn được gọi là đường chậm.
Sự tồn tại của đường tín hiệu là để nắm bắt xu hướng lâu dài hơn.
Đường tín hiệu/Đường chậm = ∑(n đường MACD nhanh) / n
n = Khoảng thời gian mà chúng tôi muốn chọn

Sự xuất hiện của đường chậm nhằm giúp chúng ta là những nhà giao dịch có thể phát hiện cơ hội giao dịch nhanh hơn. Đây là điểm chính, và đây cũng là kiến thức mà chúng ta sẽ học trong chương tiếp theo.

🟧Biểu đồ MACD (Histogram / Divergence)
Biểu đồ cột MACD
Biểu đồ cột MACD được tạo ra để hiểu sự chênh lệch giữa đường DIF và đường DEA. Với biểu đồ cột, chúng ta có thể thấy rõ hơn sự chênh lệch này. Biểu đồ cột MACD = Đường DIF - Đường DEA

Biểu đồ cột cũng được chia thành số dương hoặc số âm. Từ những biểu đồ cột này, chúng ta có thể biết: biểu đồ cột là số dương: đường nhanh (DIF) nằm ở trên đường chậm (DEA).

Biểu đồ cột là 0: Đường nhanh (DIF) và đường chậm (DEA) bằng nhau, đây là một điểm giao nhau.

Biểu đồ cột là số âm: Đường nhanh (DIF) nằm dưới đường chậm (DEA).

🟧đường không
Như một mức tham khảo, phân biệt giữa đường nhanh và đường chậm từ số dương và số âm, đóng vai trò như một ranh giới, giúp chúng ta có thể rõ ràng hơn về dữ liệu MACD hiện tại đang ở khu vực nào.

4️⃣Cách sử dụng chỉ báo MACD
Có nhiều ứng dụng của chỉ báo MACD, ba cách sử dụng phổ biến nhất là thông qua MACD để tìm các thông tin sau:

🟧Làm thế nào để sử dụng chỉ báo MACD để quan sát xu hướng giá?
Phương pháp sử dụng chỉ báo MACD đơn giản nhất là để quan sát xu hướng trong giao dịch sản phẩm tài chính, trong đó các ứng dụng phổ biến nhất bao gồm giao dịch ngoại hối, cổ phiếu và giao dịch tiền điện tử. Xu hướng trong giao dịch được chia thành hai loại: xu hướng tăng và xu hướng giảm.

Xu thế tăng: Khi đường nhanh và đường chậm đều nằm trên đường không, thì đồng tiền này thường đang trong xu thế tăng.
Xu hướng giảm: Khi cả đường nhanh và đường chậm đều nằm dưới đường zero, thì đồng tiền thường ở trong xu hướng giảm.

🟧Cách sử dụng MACD giao cắt vàng và giao cắt chết để tìm ra điểm mua bán?
Sử dụng chỉ báo MACD để tìm điểm mua bán là một trong những phương pháp phân tích phổ biến nhất. Bằng cách tìm ra giao cắt vàng hoặc giao cắt chết, chúng ta có thể tìm thấy điểm vào lệnh mua và điểm vào lệnh bán. Hình bên dưới là ví dụ với EUR/USD:

MACD giao cắt vàng: Khi đường nhanh (đường màu xanh) vượt lên trên đường chậm (đường màu cam) từ phía dưới, nó được gọi là giao cắt vàng, là một tín hiệu mua hoặc vào lệnh dài rất tốt để tham khảo.
MACD giao cắt chết: Khi đường nhanh (đường xanh) cắt xuống dưới đường chậm (đường cam) từ phía trên, được gọi là giao cắt chết, là một tín hiệu tham khảo rất tốt để bán hoặc bán khống.

🟧 Làm thế nào để tìm ra điểm chuyển đổi xu hướng thông qua sự phân kỳ của chỉ báo MACD?
Đây là một cách nâng cao để sử dụng chỉ báo MACD. Khi có sự không phù hợp giữa hành động giá và xu hướng được hiển thị bởi chỉ báo MACD, có khả năng xảy ra sự phân kỳ MACD. Nói một cách đơn giản, có sự thay đổi trong tâm lý và quan điểm của các nhà đầu tư về xu hướng giá, và họ tin rằng giá của công cụ tài chính không tương ứng với giá trị thực tế của nó.

Sự xuất hiện của sự phân kỳ MACD là một cảnh báo, có thể được chia thành hai loại, cung cấp cho nhà đầu tư một tín hiệu mua bán tiềm năng:

MACD phân kỳ đỉnh: Khi giá tăng cao hơn một đỉnh, nhưng đường MACD lại giảm thấp hơn một đỉnh, sẽ hình thành phân kỳ đỉnh. Điều này đại diện cho động lực tăng giá đang suy yếu, cho thấy thị trường thực sự nghi ngờ về đợt tăng giá tiếp theo, vì vậy giao cắt chết sau khi xuất hiện phân kỳ đỉnh cũng có thể được xem như một tín hiệu bán/short.

MACD đáy phân kỳ: Khi giá giảm xuống từng đợt nhưng đường MACD lại tăng lên từng đợt, sẽ hình thành đáy phân kỳ. Điều này đại diện cho xu hướng giảm giá đã chậm lại, thị trường hiện tại cho rằng đợt giảm giá tiếp theo có thể là cơ hội để mua lại, do đó, giao cắt vàng sau khi xảy ra đáy phân kỳ được coi là tín hiệu mua vào / làm tăng.

5️⃣ Kết hợp với các yếu tố khác để đưa ra phán đoán tổng hợp

Mặc dù chỉ số MACD có một vai trò nhất định trong việc phát hiện các trò lừa đảo Răng cưa của nhà tạo lập thị trường, nhưng không thể chỉ dựa vào MACD để đưa ra phán đoán, cần phải kết hợp với các yếu tố dưới đây:

🟧Khối lượng giao dịch
Trong quá trình Răng cưa, khối lượng giao dịch thường có đặc điểm là giảm xuống. Nếu là Răng cưa do ép giá, khối lượng giao dịch sẽ tăng lên khi giá đồng tiền giảm, nhưng sẽ không tăng quá mức, sau đó sẽ nhanh chóng thu hẹp lại; nếu là Răng cưa theo dạng dao động ngang, khối lượng giao dịch sẽ duy trì ở mức thấp; nếu là Răng cưa theo dạng kéo cao rồi giảm, khối lượng giao dịch sẽ tăng lên khi kéo cao, còn khi giảm thì sẽ thu hẹp lại. Và khi giá đồng tiền bước vào tăng chính, khối lượng giao dịch thường sẽ tăng rõ rệt.

🟧Vị trí giá đồng tiền
Nếu giá coin đang ở mức tương đối thấp, khả năng nhà tạo lập thị trường răng cưa là khá lớn; nếu giá coin đã ở mức cao và xuất hiện một số tín hiệu kỹ thuật nghi ngờ, thì khả năng nhà tạo lập thị trường xuất hàng cần được xem xét kỹ lưỡng.

🟧Môi trường thị trường
Diễn biến của thị trường chung có ảnh hưởng quan trọng đến các đồng tiền. Nếu thị trường chung đang trong xu hướng tăng, xác suất răng cưa trước khi tăng chính của các đồng tiền sẽ tương đối lớn; nếu thị trường chung đang trong xu hướng giảm, nhà tạo lập thị trường có thể lợi dụng cơ hội để xả hàng.

Chỉ báo MACD là một trong những vũ khí mạnh mẽ của nhà đầu tư trong thị trường tiền điện tử, thông qua việc nghiên cứu sâu sắc hiệu suất của MACD trong các tình huống khác nhau, kết hợp với khối lượng giao dịch, vị trí giá coin và môi trường thị trường tổng thể, nhà đầu tư có thể hiệu quả nhận diện được răng cưa của nhà tạo lập thị trường trước khi tăng chính, tránh bị rơi ra ngoài một cách dễ dàng.