Chỉ số sợ hãi và tham lam thực sự chơi như thế nào? Dữ liệu on-chain cho bạn biết thời điểm tốt nhất để mua và bán.

Phiên bản nhanh

Thị trường tiền điện tử có một nhiệt kế tâm lý gọi là Chỉ số Sợ hãi và Tham lam (F&G Index), thang đo từ 0-100 phản ánh tâm trạng của nhà đầu tư nhỏ lẻ:

• 0-24 điểm = Cực kỳ hoảng sợ (đáy lịch sử, có thể là cơ hội mua vào)
• 25-49 điểm = Hoảng loạn (cẩn thận xem)
• 50 điểm = Trung lập (không ai biết hướng đi)
• 51-74 điểm = Tham lam (Thị trường đã quá nóng)
• 75-100 điểm = Cực kỳ tham lam (cảnh báo rủi ro, có thể giảm mạnh)

Cách chơi cốt lõi: Mua vào khi chỉ số đạt đến mức sợ hãi cực độ, xem xét chênh lệch khi đạt đến mức tham lam cực độ. Nhưng đừng coi đó như một phương pháp bói toán, cần kết hợp với biểu đồ nến và khối lượng giao dịch.

Chỉ số này được tính như thế nào?

F&G không phải là con số được bịa ra, nó tích hợp 6 chiều tín hiệu thị trường:

1. Biến động (chiếm 25%)

Biến động giá BTC càng mạnh, mức độ hoảng sợ càng cao. So sánh độ biến động trung bình trong 30 ngày và 90 ngày qua, nếu đột ngột tăng gấp đôi độ biến động, điều đó cho thấy thị trường đang cắt lỗ.

2. Khối lượng giao dịch và động năng (chiếm 25%)

Khối lượng mua tăng vọt = tín hiệu tham lam; bán tháo mạnh = tín hiệu hoảng loạn. Đây là trọng số lớn nhất, vì tiền thật sẽ không nói dối.

3. Độ nóng trên mạng xã hội (chiếm 15%)

Tần suất và tốc độ thảo luận về BTC trên Twitter. Càng nhiều tương tác, thì hoặc là FOMO (sợ bỏ lỡ), hoặc là FUD (sợ hãi, không chắc chắn, nghi ngờ). Phân tích Reddit vẫn đang được phát triển.

4. Chỉ số sức mạnh (chiếm 10%)

Sự thay đổi tỷ lệ vốn hóa thị trường của BTC trong toàn bộ thị trường tiền điện tử. Tỷ lệ tăng = Sự giảm khẩu vị rủi ro (chạy vào nơi trú ẩn), tỷ lệ giảm = Các nhà đầu tư nhỏ lẻ đang đặt cược vào các đồng tiền nhỏ (biểu hiện FOMO).

5. Xu hướng tìm kiếm của Google (chiếm 10%)

Lượng tìm kiếm “Bitcoin sụt giảm mạnh” tăng vọt = Hoảng loạn; Tìm kiếm “đầu tư Bitcoin” tăng = Tham lam.

6. Khảo sát thị trường (chiếm 15%)

Bỏ phiếu cộng đồng hàng tuần, nhưng hiện tại đã tạm dừng.

Ví dụ về thuật toán：

• Điểm số biến động 20 điểm × 0.25 = 5 điểm
• Điểm đánh giá khối lượng giao dịch 75 điểm × 0.25 = 18.75 điểm
• Độ nóng xã hội 70 điểm × 0.15 = 10.5 điểm
• Sức mạnh lãnh đạo 30 điểm × 0.10 = 3 điểm
• Xu hướng Google 25 điểm × 0.10 = 2.5 điểm

Điểm cuối cùng = 5 + 18.75 + 10.5 + 3 + 2.5 = 39.75 điểm → Thuộc về khoảng “hoảng sợ”

Làm thế nào để kiếm tiền từ nó?

Giao dịch ngắn hạn kết hợp (Swing Trading)

Cảnh báo: BTC giảm từ $52K xuống $45K, chỉ số F&G giảm xuống 20 điểm (cực kỳ hoảng loạn).

Các bước thực hiện：

1. Kiểm tra xem RSI có giảm xuống dưới 30 (quá bán)
2. Kiểm tra xem MACD có xuất hiện giao cắt đáy (tín hiệu phục hồi)
3. Nếu tất cả đều khớp, đây là tín hiệu mua vào.
4. Mục tiêu là ra tay khi chỉ số phục hồi lên 50-60

Logic cốt lõi: Chỉ số hoảng loạn chỉ là trợ giúp, xác nhận kỹ thuật mới là chìa khóa.

Ba bước quy tắc cân bằng

Bước 1: Tùy chỉnh kế hoạch giao dịch

• Xác định điểm dừng lỗ, mục tiêu lợi nhuận, rủi ro mỗi giao dịch
• Đừng hành động theo cảm giác

Bước 2: Ghi lại nhật ký giao dịch

• Tại sao mỗi giao dịch lại vào lệnh, tại sao lại thoát lệnh, có lời hay lỗ
• Sau 3 tháng, bạn sẽ nhận ra quy tắc hoạt động của mình.

Bước 3: Ôm đùi học

• Theo dõi phần tổng kết của các trader có kinh nghiệm
• Đối chiếu với logic quyết định của họ

Chỉ số này có thể dự đoán xu hướng dài hạn không?

Thật ra thì không được.

Chỉ số F&G mạnh nhất phản ánh cảm xúc hiện tại và cơ hội ngắn hạn, nhưng không thể dự đoán chu kỳ vĩ mô. Bởi vì:

1. Chỉ số phản ánh tâm lý thị trường, không phải là cơ bản (chẳng hạn như sự thay đổi chính sách quản lý)
2. Thị trường tiền mã hóa còn quá trẻ, dữ liệu lịch sử hạn chế
3. Cấu trúc thị trường thường xuyên thay đổi, tín hiệu có hiệu lực năm ngoái có thể không còn hiệu lực năm nay.

Cách sử dụng đúng: Sử dụng nó như một công cụ hỗ trợ trong ngày/tuan, kết hợp với biểu đồ nến, các chỉ số trên chuỗi (diễn biến ví cá voi), và tin tức cơ bản.

Xem chỉ số thời gian thực ở đâu?

1. Alternative.me (người sáng lập)

   • Nguồn F&G uy tín nhất
   • Cập nhật dữ liệu nhanh nhất

2. CoinMarketCap (phiên bản tự phát hành vào năm 2023)

   • Phạm vi bao phủ rộng hơn, không chỉ là BTC
   • Thêm dữ liệu hợp đồng tương lai, chỉ số sản phẩm phái sinh
   • Thích hợp để xem mức độ FOMO của toàn thị trường

Đáy

Chỉ số F&G là một công cụ tốt, nhưng không phải là chén thánh. Nó tốt nhất trong việc đưa ra một “nhắc nhở có thể đảo ngược” khi tâm lý cực đoan xuất hiện (sợ hãi tột độ hoặc tham lam tột độ). Logic kiếm tiền thực sự là:

✓ Sử dụng F&G để tìm thời điểm cực trị cảm xúc ✓ Sử dụng phân tích kỹ thuật để xác nhận tín hiệu phục hồi/giảm giá ✓ Sử dụng quản lý tài chính để kiểm soát rủi ro ✓ Thực hiện kế hoạch của bạn một cách kỷ luật

Cảm xúc có thể lừa dối, nhưng dữ liệu thì không. Vấn đề là bạn tin vào cái nào.