На криптовалютном рынке альткоины часто рассматриваются как активы для инвестиций с высоким риском и высокой доходностью. Многие трейдеры считают, что использование подхода Биткоина к торговле альткоинами не срабатывает. Биткоин относительно зрелый с более контролируемой волатильностью, в то время как альткоины поступают во множестве разновидностей и тем, что делает их цены более уязвимыми к новостям о проекте и манипуляциям крупных инвесторов. Поэтому нам нужно установить правильную торговую логику для альткоинов. В этой статье начинающие пошагово руководствуются в создании собственной стратегии торговли альткоинами, используя три основных методологии: фундаментальный анализ, технический анализ и отслеживание адресов умных денег.

Фундаментальный анализ: Понимание Внутренней Стоимости Проектов Альткоинов

Фундаментальный анализ фокусируется на оценке внутренней стоимости и долгосрочного потенциала криптопроекта, включая силу команды, технологию продукта,токеномика, и спрос на рынке. По сравнению с биткоином, который в основном зависит от макрофакторов, альткоины похожи на акции стартапов, производительность которых в значительной степени зависит от развития проекта и актуальности его экосистемы.

На что сосредоточиться в фундаментальном анализе?

Команда и Видение
Понимание фоновой информации, опыта развития и репутации сообщества команды проекта. Надежная команда и четкое видение могут увеличить шансы проекта на успех. Ознакомьтесь с официальным белым бумагой и дорожной картой, чтобы подтвердить проблемы, которые проект стремится решить, и его планы на будущее.

Технология и внедрение продукта
Оцените технологические инновации проекта и текущий статус реализации его продукта. Например, проверьте, еслиDeFiпроект уже имеет рабочий протокол или если GameFiУ игры уже есть существующее игровое сообщество. Хотя технологические особенности важны, проект, который остается на стадии концепции без практического применения в реальном мире, несет более высокие риски.

Индикаторы данных (данные сети)
Используйте инструменты анализа цепочки для отслеживания ключевых данных о проекте, таких как ежедневное количество активных адресов, объем торгов и общая заблокированная стоимостьTVLЭти метрики отражают, используется ли проект на самом деле. Например, если TVL платформы DeFi растет, это указывает на то, что в протоколе блокируется больше средств, что свидетельствует о сильных фундаментальных показателях. Напротив, снижение использования сигнализирует о предупреждающих знаках. На примере экосистемы DeFi во время медвежьего рынка 2022 года общий TVL DeFi упал ниже 50 миллиардов долларов, потеряв 75% своей максимальной стоимости, показывая большой отток капитала. В таких случаях, даже если технические индикаторы показывают бычьи сигналы, нужно проявлять осторожность.

Общий объем замороженных средств в DeFi существенно снизился в 2022 году (Источник: Glassnode)

Токеномика
Проанализируйте механизм поставки и распределения токена, включая общий выпуск, уровень инфляции, график разблокировки и сферы применения. Хорошо спроектированная модель токеномики (например, дефляционные механизмы и четкая полезность) может помочь увеличить стоимость токена. С другой стороны, если команда удерживает слишком высокий процент или разблокировка сосредоточена в определенные моменты времени, может возникнуть риск давления на продажу.

Сообщество и рыночный хайп
Наблюдайте за вовлеченностью сообщества и вниманием рынка к проекту. Например, количество участников и активность в сообществе проекта в Twitter или Discord, а также медийное освещение. Очень активное сообщество часто указывает на сильный интерес рынка, но также следует быть осторожным по отношению к проектам, стимулируемым хайпом и не имеющим реального прогресса.

Практический фундаментальный анализ

Давайте возьмемФинансы Лидона примере и шаг за шагом рассмотрим, как использовать фундаментальный анализ для определения того, стоит ли следовать за проектом DeFi:

Сначала, выполнив поиск Lido Finance’s фононлайн, вы узнаете, что он был совместно основан в 2020 году Константином Ломашуком, Василием Шаповаловым и Джорданом Фишем, которые были ведущими инженерами в ведущих криптовалютных компаниях, таких как Паритет и ConsenSys. Это говорит о том, что у команды не только сильные технические навыки, но и глубокая сеть и ресурсы в отрасли, что снижает риск неудачи проекта.

По технологиям и продуктам Lido’s stETHДеривативная ставка по ликвидности уже поддерживает основные цепочки, такие как Ethereum, Полигон, и Солана, и интегрируется с более чем сотней протоколов DeFi. Это указывает на то, что продукт является очень зрелым с богатыми вариантами использования и сильным конкурентным преимуществом в экосистеме.

Далее, рассмотрим токеномику. LDO имеет общее предложение в 1 миллиард токенов, из которых 36.32% выделено для казначейства DAO, 22.18% для инвесторов и 15% для основной команды. Вы можете использовать панель управления основными держателями токенов Token Terminal, чтобы проверить концентрацию токенов LDO в реальном времени:

1. Откройте токен терминал → Проекты → Поиск "Lido Finance" → Нажмите "Наборы данных" → Нажмите "Топ-токенхолдеры"
2. В столбце 'Владение' вы можете увидеть процентный объем предложения LDO, контролируемого каждым адресом.

Эти данные обновляются ежедневно, и они показывают, что топ-100 держателей контролируют 84% предложения LDO, что указывает на высокую концентрацию. Высокая концентрация владения токенами означает, что управляющая власть может контролироваться несколькими держателями, что влечет риски централизации. Важно тщательно отслеживать будущие графики блокировки и разблокировки проекта.

Запросите распределение удержания токенов топ-владельцев (Источник: Токен Терминал)

Что касается рыночного хайпа, согласно данным Token Terminal → Metrics, ежемесячное количество активных пользователей (MAU) в Lido превысило 25 000 в мае 2024 года, но быстро снизилось и в настоящее время составляет около 11 100. Эта значительная флуктуация указывает на то, что популярность Lido не была устойчивой, что свидетельствует о проблемах с удержанием пользователей и снижении участия сообщества. Важно следить за тем, как проект решает и улучшает долгосрочную ценность использования и участия.

Общее количество активных пользователей Lido уменьшилось (Источник: Токен Терминал)

Вы также можете использовать Терминал токенов → Метрики, чтобы проверить общую стоимость Lido (TVL). TVL Lido продолжает падать с конца 2024 года, снизившись с почти $40 миллиардов до около $18 миллиардов. Это указывает на то, что большое количество капитала покидает протокол, участие пользователей снижается, а доверие рынка колеблется. Важно быть осторожным на предмет потенциальных фундаментальных слабостей и риска того, что конкуренты подточат его позицию.

TVL Lido продолжает снижаться с конца 2024 года (Источник: Токен Терминал)

В целом, фундаментальные показатели Lido все еще достаточно сильны, чтобы поддержать проект, но несколько ключевых индикаторов недавно ослабли. Рекомендуется принять стратегию "ожидания подтверждения": подождать, пока основные показатели, такие как TVL и MAU, стабилизируются, и улучшится децентрализация управления, прежде чем оценивать время для постепенных инвестиций.

Через этот случай очевидно, что фундаментальный анализ помогает нам определить, стоит ли альткойн проекта "того". Для новичков развитие привычки изучать описания проектов и отслеживать тенденции данных on-chain ценнее, чем слепо следовать рыночным слухам. Помните: фундаментальные показатели - это долгосрочная сила, и цены в конечном итоге вернутся к ценности. Прежде чем вложиться в альткойн, задайте себе вопрос, действительно ли проект имеет долгосрочную значимость. Это увеличит ваши шансы на успех в инвестировании в альткоины.

Технический анализ: Анализ трендов графика и владение временем

Помимо фундаментального анализа, технический анализ (TA) является важным инструментом при торговле альткоинами. Технический анализ опирается на рыночные данные, такие как цена и объем торгов, используя графики для выявления тенденций и паттернов, которые помогают определить моменты для покупки и продажи. Для волатильных альткоинов цены могут удвоиться в течение нескольких дней или резко упасть. Понимание того, как читать графики, может помочь вам идти по тренду и своевременно принимать решения о получении прибыли или сокращении убытков.

Основные моменты технического анализа

Тенденции и шаблоны
Начните с определения, находится ли альткоин в бычьем или медвежьем тренде. Вы можете наблюдать за скользящими средними (например, 50-дневным скользящим средним), чтобы оценить, находятся ли краткосрочный и долгосрочный тренды в бычьем выравнивании. Обратите внимание на классические паттерны, такие как двойные днища, тройные вершины, треугольные схождения и вершины/днища головы и плеч. Например, если цена альткоина формирует паттерн тройного дна и пробивает уровень шеи, это часто сигнализирует о развороте тренда вверх.

Скользящие средние выше указывают на бычий тренд (Источник: Gate Learn Создатель Джон)

Поддержка и Сопротивление
Используя графики свечей, определите ключевые уровни поддержки и сопротивления (зоны с плотными высокими и низкими значениями). Из-за высокой волатильности альткоинов уровни поддержки/сопротивления часто являются полем битвы для быков и медведей. Уровень, который постоянно отскакивает, является сильной поддержкой, в то время как цена, которая постоянно не может пробиться и снова падает, указывает на сильное сопротивление. Когда цена пробивает зону сопротивления, часто происходит перелом поддержки/сопротивления, где предыдущее сопротивление становится поддержкой. При входе в сделку покупка близко к зоне поддержки обычно является более безопасным вариантом.

Уровни поддержки и сопротивления (Источник: Gate Learn Создатель Джон)

Технические индикаторы
Вспомогательные индикаторы, такие как RSI (Индекс относительной силы), MACD и полосы Боллинджера, могут давать сигналы о перекупленности / перепроданности или изменениях импульса. Например, RSI выше 70 часто указывает на перекупленные условия (потенциальная коррекция цены), в то время как RSI ниже 30 может указывать на перепроданные условия (большая вероятность отскока).

Однако важно не полагаться исключительно на значения индикаторов, а комбинировать их с анализом тренда. Например, уровни перекупленности/перепроданности для RSI могут быть скорректированы до 80 и 40 на бычьем рынке и 60 и 20 на медвежьем рынке, чтобы предотвратить избыточные или неэффективные сигналы.

Кроме того, одно периодический анализ часто может давать ложные сигналы, поэтому рекомендуется использовать многоуровневую систему проверки. Например, когда 30-периодный EMA пересекает 90-периодный EMA, подтвердите это, проверив, что 4-часовой RSI выше 65, а недельный MACD показывает золотой крест. Эти совокупные условия создают надежный бычий сигнал для входа, улучшая успех сделок и снижая риски. Оптимизируя стратегии таким образом, трейдеры могут более точно определять время для своих сделок и избегать заблуждений из-за рыночного шума.

Торговый объем
Торговый объем является одним из самых важных, но часто пренебрегаемых элементов в техническом анализе. Тренд становится более убедительным, когда ценовые движения сопровождаются высоким торговым объемом. Напротив, ценовые изменения без значительного объема обычно неустойчивы. Когда вы видите, что альткоин пробивает ключевой уровень сопротивления, всегда проверяйте, значительно ли увеличился объем. Прорыв с сильным объемом имеет более высокий шанс успеха. Если объем недостаточен, это может быть ложный прорыв, поэтому будьте осторожны, гоняясь за ростом цены.

Технический анализ на практике

Мы можем систематически разработать техническую торговую стратегию для альткоинов, применяя указанные ключевые моменты. Давайте воспользуемся LDO в качестве примера для иллюстрации практических шагов. Ниже приведен ежедневный график LDO:

Ежедневная диаграмма LDO (Источник: Gate Learn Создатель Джон)

Вы можете открыть TradingViewили используйте встроенную свечную диаграмму на бирже, затем увеличьте временной интервал до ежедневного или недельного, чтобы наблюдать общий тренд LDO. В настоящее время цена находится в непрерывном нисходящем тренде и остается ниже 50-дневного скользящего среднего, что указывает на медвежий тренд. Однако цена сейчас находится в четкой зоне поддержки (пунктирная белая линия) и показывает признаки отскока без разрыва. Тем временем индикатор RSI находится на низком уровне, указывая на потенциальное перепроданное состояние. Совокупные технические индикаторы указывают на увеличение вероятности разворота тренда.

Исходя из этого анализа, если вы буллы на фундаментальные аспекты и хотите играть на повышение, вы можете разработать торговую стратегию: входить в сделку, когда цена прорывается выше скользящей средней с активным объемом, сигнализируя о переходе к бычьему тренду, и стремиться к следующей цели на уровне предыдущего максимума или выше. Управление рисками также важно - если цена ослабевает и пробивает критическую поддержку, рассмотрите возможность остановиться, чтобы избежать дальнейших рисков на спад.

Если LDO впоследствии выходит на сильном объеме, мы осуществляем наш план и покупаем партиями. В течение следующих дней тщательно следите за торговым объемом и настроениями на рынке: если цена растет, а объем продолжает увеличиваться, это указывает на здоровый восходящий тренд, и позицию можно удерживать дольше. Однако, если цена достигает новых максимумов, а объем снижается (расхождение между ценой и объемом), это предупреждающий сигнал, и мудро будет частично реализовать прибыль на более высоких уровнях. Технический анализ - это динамичный процесс, и мы должны оставаться гибкими, приспосабливаясь к изменениям на рынке.

Применение этого принципа: На практике каждая диаграмма альткоинов уникальна, но логика технического анализа остается постоянной. Для новичков лучше начать с анализа общего тенденции рынка - изучения оценки биткоина и эфира, поскольку альткоины часто подвержены влиянию более широких движений рынка. Если рынок находится в медвежьем тренде, даже лучшие альткоины могут снижаться наряду с ним. Напротив, во время бычьего рынка даже проекты низкого качества могут видеть всплески цен из-за притока капитала. Тем не менее, некоторые альткоины могут проявлять независимое движение цен, что делает использование технического анализа для определения моментов входа и выхода необходимым. Например, определенные популярные токены DeFi могут расти даже когда биткоин консолидируется. В таких случаях трейдерам необходимо использовать свечные паттерны, чтобы проверить, является ли покупательное давление реальным, и были ли преодолены ключевые уровни сопротивления. В конечном итоге, технический анализ помогает определить «когда входить и выходить», но также важно объединить его с фундаментальным анализом, чтобы решить «что покупать». Интеграция обеих стратегий значительно повышает вероятность успеха.

Управление рисками и контроль позиций

Механизм защиты от рисков
Учитывая высокую волатильность рынка альткоинов и его уязвимость к ценовым движениям Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH), важно установить систематический квантовый механизм хеджирования для снижения рисков, связанных с общими спадами рынка. Например, можно использовать β коэффициентBTC/ETH для квантового хеджирования.

Коэффициент β (бета-коэффициент) используется для измерения чувствительности ценности отдельного актива по отношению к целому рынку или базовому активу (например, BTC или ETH). Формула для расчета β следующая:

Формула бета-коэффициента (Источник: Википедия)

Где: Ra = Дневная доходность альткоина (например, процент изменения цены за день) Rm = Дневная доходность базового актива, такого как BTC или ETH. β > 1 указывает на то, что альткоин более волатилен, чем BTC или ETH. β ≈ 1 означает, что альткоин движется синхронно с BTC или ETH. β < 1 указывает на то, что альткоин менее волатилен, чем BTC или ETH.

Конкретные шаги по механизму хеджирования рисков следующие:

1. Сначала рассчитайте коэффициент β альткоина относительно BTC/ETH, чтобы оценить чувствительность рынка и уровень волатильности альткоина. Сначала рассчитайте коэффициент β альткоина относительно BTC/ETH, чтобы оценить чувствительность рынка и уровень волатильности альткоина.
2. Если 30-дневный коэффициент β сектора альткоинов превышает 1, что указывает на избыточную волатильность рынка, следует немедленно активировать стратегию хеджирования рисков. Например, выделите около 25% позиции на обратные перпетуальные контракты BTC или ETH (короткие позиции), чтобы скомпенсировать потенциальные потери от позиции альткоина прибылью, полученной от обратных контрактов во время падения рынка.
3. Когда коэффициент β возвращается к нормальным уровням (например, ниже 1), постепенно закрывайте инверсные контракты и восстанавливайте нормальное распределение позиций.

Этот метод хеджирования на основе коэффициента β может систематически управлять риском портфеля, снижая потенциальные потери в периоды значительной волатильности рынка.

Уточненные правила стоп-лосса по техническому анализу
Обобщенная стратегия технического стоп-лосса может снизить операционную эффективность. Поэтому рекомендуется уточнить настройки стоп-лосса более точными методами:

1. Когда цена альткоина падает ниже критического уровня поддержки, используйте динамический метод стоп-лосс (ATR стоп-лоссATR (Average True Range) - это технический индикатор, используемый для измерения волатильности цены актива. В отличие от стандартных индикаторов волатильности, ATR не учитывает направление цены, а лишь описывает величину колебаний цены, часто используется для установки динамического стоп-лосса или оценки рыночных рисков. Конкретно, стоп-лосс можно установить в 2 раза больше ATR, что позволяет точке стоп-лосса динамически корректироваться на основе недавней волатильности, что делает его более подходящим для текущих рыночных условий.
2. Отслеживайте рыночную ликвидность альткоина. Если спред между ценой покупки и продажи внезапно расширяется более чем на 5%, что указывает на серьезный дефицит ликвидности и уменьшение глубины рынка, это может привести к значительной волатильности цен. В таких случаях следует начать стратегию экстренного выхода, быстро ликвидируя или существенно уменьшая позицию, чтобы избежать больших потерь, вызванных истощением рыночной ликвидности.

Эти усовершенствованные стратегии стоп-лосса и мониторинга ликвидности могут эффективно контролировать рыночные риски, предотвращая значительные, необратимые потери из-за нехватки ликвидности или неожиданных спадов.

Отслеживание адреса умного денег: наблюдение за движениями китов для выявления рыночных возможностей

Умные деньгиотносится к тем хорошо осведомленным, опытным крупным инвесторам, включая киткошельки, крупные инвестиционные учреждения и ведущие игроки, сделавшие ранние шаги в определенном секторе. Благодаря прозрачной природе блокчейна любые крупные переводы или сделки по адресу регистрируются в блокчейне и доступны публично. Отслеживая эти умные адреса денег, мы можем потенциально выявить перспективные проекты на ранних этапах, следовать за рыночными тенденциями для получения прибыли и даже получать своевременные предупреждения о рисках.

Почему важно отслеживать умные деньги?

Умные деньги обычно имеют доступ к первичной информации или проводят глубокое исследование. Их капиталовложения могут вести рынок. Например, когда мощный кит начинает накапливать определенный альткоин в больших количествах, цена этой монеты обычно поднимается в короткосрочной перспективе. Мелкие инвесторы, наблюдающие за этой активностью on-chain и вовремя следящие за ней, имеют возможность извлечь прибыль из этой тенденции. Кроме того, отслеживание умных денег помогает нам учиться их инвестиционным стратегиям и понимать, соответствует ли их позиционирование нашей логике. Некоторые киты фокусируются на короткосрочнойтокен Memeспекуляции, в то время как другие держатся на долгосрочнойпроекты DeFi Blue-chip—каждый со своими стилями. Мы можем получить понимание и улучшить наши торговые системы через долгосрочное наблюдение. Конечно, если мы заметим, что киты значительно выводят или сбрасывают актив, это может сигнализировать о времени для получения прибыли или указывать на возможные негативные новости о проекте, в этот момент уменьшение экспозиции может помочь смягчить риск.

Инструменты отслеживания умных денег

Есть несколькоинструменты мониторинга цепочкисегодня доступны такие платформы, которые позволяют обычным инвесторам легко отслеживать движения умных денег. Ниже приведены некоторые из самых популярных и полезных платформ или инструментов:

Lookonchain
Платформа, посвященная отслеживанию движений китов по цепочке блоков, часто публикует случаи активности умных денег в социальных сетях. Рекомендуется следить за их постами на платформах, таких как X, где они часто раскрывают информацию, такую как "кит только что купил токен X" или "старый кошелек передал большое количество токенов Y на биржу".

Например, в феврале 2025 года Lookonchain опубликовал предупреждение о том, что таинственный кит вывел 1,7 миллиона UNI (на сумму около 15,54 миллионов долларов) с биржи на новый кошелек. Это указывало на то, что кит накапливал токены Uniswap (UNI). Поскольку Uniswap является крупнейшей децентрализованной биржей на Ethereum, ее токен вырос более чем на 50% за прошедший год. Такие значительные движения умных денег редко бывают без причины; они могут предвидеть положительные события для Uniswap и заранее занять выгодную позицию. Этот тип информации служит потенциальным сигналом для бычьего прогноза.

Пост Lookonchain, раскрывающий движение китов (Источник: Официальный Lookonchain X)

Аркхем
Платформа по внутрицепным данным, акцентирующая внимание на деанонимизированном анализе.Архемпомогает пользователям связывать конкретные адреса кошельков с потенциальными реальными владельцами или институтами (например, помечая адрес как принадлежащий определенной фондации). С данными Arkham становится проще определить, какие адреса умных денег стоит отслеживать. Ранее упомянутое событие вывода кита UNI было обнаружено и поделено Lookonchain через помеченные данные Arkham. Arkham также предоставляет функции мониторинга, позволяя пользователям получать уведомления о значительных переводах с отслеживаемых адресов, что удобно для инвесторов отслеживать движения китов в реальном времени.

Вот как использовать Аркхем для отслеживания:

1. В поле поиска домашней страницы введите название токена, который вы хотите отслеживать (например, «UNI»).
2. Прокрутите вниз, чтобы увидеть раздел с основными держателями, которые обычно являются адресами заметных институтов/фондов/китов, за которыми стоит следить для этого токена.

Адреса китов UNI (Источник: Аркхем)

Сбоку есть еще один раздел, показывающий записи об обмене активами для этого токена. Вы можете фильтровать по конкретным адресам или крупным трансферам, чтобы проверить на наличие необычной активности. Например, отфильтровав адрес крупного держателя, я обнаружил, что в течение последних двух лет не было значительных движений.

Записи о передаче активов китового адреса (Источник: Аркхем)

4. Если вы считаете определенный адрес важным и достойным отслеживания, вы можете создать список отслеживаемых адресов. Просто найдите адрес на домашней странице Arkham, затем щелкните "Создать оповещение" или "Отследить адрес" в правом верхнем углу. Однако обратите внимание, что для использования этих функций требуется регистрация.

Nansen
Nansen - популярная и всесторонняя платформа для анализа on-chain. Одной из ее основных особенностей является «Smart Money Label», который категоризирует адреса кошельков с использованием машинного обучения и аннотаций профессиональной команды. Nansen помечает десятки тысяч адресов кошельков, таких как адреса известных венчурных фондовVCs) опытные киты DeFi, эксперты по арбитражу и ранние инвесторы. Трейдеры могут быстро понять происхождение и потенциальные инвестиционные мотивации владельцев кошельков через эти метки.

Инструмент Nansen показывает участие умных денег в сделках (Источник: Nansen)

Кроме того, Nansen ясно представляет статус потока фондов токенов для конкретного адреса, позволяя пользователям сразу видеть, продолжает ли умный капитал инвестировать в конкретный токен или экосистему, или начинает выводить средства из определенного сектора.

Nansen показывает поток средств для конкретного адреса (Источник: Nansen)

При инвестировании в альткоины факторы, такие как соотношение институционального удержания, графики разблокировки токенов и то, переносятся ли токены на биржи после разблокировки, являются важными элементами, влияющими на краткосрочные колебания цен. Например, когда токены от венчурных капиталов или ранних инвесторов готовы к разблокировке для определенного проекта, Nansen может отслеживать и помечать институциональные адреса, чтобы отслеживать движения их активов. Наблюдая, переносят ли эти адреса токены на биржи, трейдеры могут предвидеть, готовятся ли эти крупные держатели продавать для арбитража. Это предоставляет прежневременное предупреждение, позволяя трейдерам предпринимать действия по снижению рисков, такие как сокращение позиций или корректировка стратегий.

Nansen показывает крупные токен-переводы на биржи (Источник: Nansen)

Другие аналогичные инструменты
Другие инструменты on-chain включаютDeBank, что позволяет пользователям искать любой адрес Ethereum и просматривать его учетные записи и историю действий. Если вы знаете адрес кошелька известного лица, вы можете добавить его в свой список наблюдения DeBank, чтобы отслеживать их последние учетные записи и доходы. Аналогично, Etherscan, блокчейн-эксплорер, полезен для более глубокого изучения деталей финансовых транзакций. Например, когда цена токена колеблется, вы можете использовать Etherscan, чтобы проверить, были ли совершены крупные транзакции, отследить поток средств с кошелька на биржу и определить, продают ли киты.

Стратегия отслеживания умного денег

Предупреждение о продаже китов
В марте этого года токен платформы DeFi АУКЦИОНувидел внезапное падение цены на 50%.Согласно официальной информации Lookonchain’s X, несколько китовых адресов передали более 1,08 миллиона токенов AUCTION (14% циркулирующего предложения) на биржи Binance и OKX до обвала. Такая большая концентрация токенов, поступающих на биржи, явно указывала на то, что киты готовились к продаже, что привело к обвалу рыночной цены.

Если бы мы следили за кошельками этих китов AUCTION, мы были бы в состоянии заметить необычно крупные переводы на биржи и быстро реагировать, поднимая сигналы тревоги или продавая в качестве страховки. Значение управления рисками отслеживания адресов умных денег заключается в выявлении сигналов о том, что тенденции могут измениться на основе действий китов. Напротив, если мы наблюдаем, что киты покупают большие суммы малоизвестного токена, это может свидетельствовать о том, что фундаментальные показатели токена готовятся улучшиться (например, обновление протокола или запуск нового продукта). Если обычные инвесторы смогут заметить это раньше и соответственно расположат себя, они могут впоследствии получить прибыль на рынке.

Определение цели умных денег
Не все действия китов стоят того, чтобы слепо следовать за ними. Нам нужно различать цель за движения умных денег. Некоторые киты предпочитают долгосрочные инвестиции, такие как известные институциональные фонды, которые выделяют средства на лучшие проекты и держат их долгосрочно. У этих адресов обычно меньше частых действий. Тем не менее, изменения в их держах могут помочь оценить настроения на рынке (например, если ведущий фонд увеличивает свою позицию в новом развивающемся секторе, это указывает на уверенность в этой области).

Другие представляют собой краткосрочные арбитражные 'снайперские' кошельки, которые покупают большие объемы токенов, когда проект впервые запускает свой пул ликвидности, а затем быстро продают их с значительной прибылью. Отслеживание этих адресов может научить краткосрочным техникам входа и выхода, но обычным инвесторам может быть сложно успевать за их темпом.

Кроме того, некоторые так называемые "адреса умных денег" могли получить больше удачи, например, ранние участники, которые стали богатыми благодаря раздачам, вместо того чтобы делать сложные решения. Поэтому важно тщательно фильтровать и отслеживать только тех китов, у которых есть реальные стратегии и способности. Всегда избегайте слепого копирования других - умные деньги предоставляют сигналы и вдохновение, но окончательные решения о покупке или продаже должны основываться на собственном независимом анализе и оценке рисков.

Используя инструменты цепочки, мы можем получить представление о движениях ведущих фондов на рынке, что является значительным преимуществом в часто подавляющем мире криптовалют. Однако важно помнить, что любой кит может допустить ошибки или неожиданно изменить направление. Хотя движения умного капитала следует рассматривать как ориентир, никогда не игнорируйте собственный фундаментальный и технический анализ. Только объединяя информацию из различных источников, мы действительно можем быть информированными.

Сочетание трех методов для создания персонализированной стратегии торговли альткоинами

Рынок альткоинов постоянно меняется, и единой формулы, гарантирующей успех, не существует. Фундаментальный анализ, технический анализ и отслеживание умных денег имеют свои сильные стороны и дополняют друг друга: фундаментальный анализ говорит нам, какие монеты имеют потенциал и заслуживают долгосрочного внимания, технический анализ отвечает, когда покупать или продавать с наименьшим риском и наибольшей возможностью, а отслеживание умных денег дает представление о том, как инвестируют другие, предлагая ранние информационные преимущества и предупреждения о рисках.

Для новичков ключевым является эффективное сочетание этих методов. Например, когда вы обнаруживаете, что у нового проекта DeFi крепкие фундаментальные показатели, видите прорыв на графиках и замечаете, что в проект входит несколько крупных игроков, эти три сигнала вместе создают ценную возможность для внимания. Вероятность успеха намного выше, чем при полагании только на отдельный сигнал. С другой стороны, торопиться покупать токен исключительно на основе технического сигнала на покупку, не понимая основ и когда крупные игроки уже вышли, часто становится рецептом неудачи.

Конечно, личность и предпочтения каждого инвестора различны, и на практике зависимость от этих трех методов может варьироваться. Некоторые могут отлично разбираться в тенденциях отрасли и уделять большую часть своей энергии фундаментальному анализу; другие могут наслаждаться чтением графиков свечей и процветать на ритме технического анализа; опытные игроки могут специализироваться на майнинге данных сети, внимательно следя за движениями китов. Нет универсальной стратегии, подходящей всем, и самое важное - учиться и практиковаться, пока вы не найдете комбинацию стратегий, которая лучше всего работает для вас.

При отправлении в путешествие по торговле альткоинами, попробуйте перекрестно проверить фундаментальную, техническую и умную информацию о деньгах. Задайте себе вопрос: какова долгосрочная ценность проекта (фундаментальные аспекты)? Соответствует ли текущее рыночное настроение и тренд (технические аспекты)? Есть ли какие-либо признаки того, что крупные игроки также обращают внимание (умные деньги)? После изучения этих факторов ваше решение будет казаться более обоснованным.

Наконец, напоминание: во время стремления к прибыли никогда не следует пренебрегать управлением рисками. Независимо от того, насколько уверены вы в сделке, всегда устанавливайте уровни стоп-лосс и управляйте размером своей позиции. Только выживая достаточно долго на рынке, вы сможете использовать следующую возможность с альткоинами, которая попадется вам на пути. Желаем всем читателям успешной торговли в мире криптовалют и удачи в поиске своего пути!