BofA/Citi: Cổ phiếu của Corning lao dốc gần 20%, cả hai ngân hàng lớn vẫn duy trì khuyến nghị mua

深潮 TechFlow đưa tin, theo hướng nghiên cứu, ngày 28 tháng 7, cổ phiếu của Corning giảm 19% trong 1 ngày. Doanh thu quý 2 của Corning vượt kỳ vọng, mảng kinh doanh quang thông tin doanh nghiệp tăng 65%. Hướng dẫn doanh thu quý 3 ở mức trung vị 4,95 tỷ USD, thấp hơn nhẹ so với dự báo của thị trường. Thị trường diễn giải hướng dẫn này như tín hiệu nhịp độ đầu tư cho hạ tầng AI đang chậm lại. Tốc độ tăng trưởng theo năm của mảng quang thông tin giảm từ 81%, liên tiếp 3 quý xuống còn 32%.

Trong báo cáo nghiên cứu ngày 28 tháng 7, BofA Securities hạ giá mục tiêu từ 243 USD xuống 200 USD và duy trì khuyến nghị Mua. Cùng ngày, Citigroup Research hạ giá mục tiêu từ 240 USD xuống 220 USD và duy trì khuyến nghị Mua. Cả hai tổ chức đều nhận định việc giá cổ phiếu giảm là do điều chỉnh định giá, không phải do sự suy yếu của nền tảng kinh doanh. Trong dài hạn, Corning vẫn được hưởng lợi từ nhu cầu mang tính cấu trúc của hạ tầng AI không thay đổi, rào cản công nghệ trong mảng quang thông vẫn còn, và các thỏa thuận cung cấp dài hạn đang dần trở thành “cục đá kê lưng” cho hoạt động kinh doanh. Giá mục tiêu của hai tổ chức so với giá hiện tại lần lượt tương ứng với mức dư địa tăng ngầm là 67% và 83%.